历史模拟法相关论文
近年来,我国金融市场化进程不断加快,金融市场动荡不安,股市方面表现尤甚,使得人们对风险预测的需求也愈来愈高,因此选择精准的风......
我国汇率制度改革以来,人民币基准汇率波动性增强。汇率制度的改革和弹性化进一步提升了人民币汇率的市场特征,同时伴随而来的是外......
从我国开展第一笔外币结构性存款业务以来,结构性存款已经历了近二十年的发展历程。随着“资管新规”的发布,“刚性兑付”开始被打......
该文首先讨论了当前计算VaR的几种常用的方法--历史模法、分析方法和蒙特卡罗模拟方法,指出了现有方法存在的弊端,并从金融市场的......
自2015年普惠金融政策明确提出以来,我国的农业发展速度大幅提升,这些利好消息也使得投资者对于农业市场纷纷看好,然而农业板块市......
随着中国经济的繁荣，中国的航空公司也得到了迅猛的发展。越来越多的投资者想创办航空公司。航空公司是高投入、高风险、高技术、资......
我们知道金融市场存在一定的风险，而如何度量风险成为了一个主要的问题，本文介绍了VaR(value at risk)风险价值这一概念，并将其用一个......
随着国际金融市场的发展，各金融机构及金融管理者越来越关注金融资产的投资风险，由此通过极值理论来估计VaR的方法得到迅速发展，成为......
随着我国证券市场规模的壮大、市场化进程的加快和机构投资者的发展，其中蕴积的内在矛盾不断凸现，一个重要因素是金融交易工具过少，市......
整体金融经营环境剧变，比如次贷危机的爆发，银行经营者必须思考“银行如何承担合理的风险或有效控制风险以赚取利润”，故银行经营决策......
电价波动导致的风险关系到电网公司的直接经济损失.利用历史模拟法计算VaR的值,并利用华东电力市场第2次调电试验数据,分别从峰段......
本文以上证180指数为实证研究对象,运用三种主要的求VaR方法对中国股市研究。
This paper takes the SSE 180 Index as an empiri......
本文以沪深300股价指数为样本,以其交易数据作为样本数据,通过对股价收益率的研究,运用Python和EXCEL分析软件对股票对数收益率进......
自2005年7月21日人民币汇率形成机制改革以来,人民币汇率波动日渐市场化,我国各大经济主体所面临的汇率风险也日益凸现.在此背景下......
本文分析了风险控制指标VaR和CVaR的利弊,并对其三种常用计算方法历史模拟法,方差一协方差法和蒙特卡洛模拟法进行了实证比较.最终......
【摘要】无活跃市场的信用类投资指银行因投资目的而持有的信用类资产，主要包括金融机构私募发行的次级债券、信贷类理财产品、资产......
一、研究数据和研究方法rn国内学者近年来对VaR的理论和实证研究日渐趋多,如:牛昂(1997)、姚刚(1998)、郑文通(1999)、刘宇飞(1999......
以上证180指数为实证研究对象,运用三种主要的求VaR方法对中国股市研究,然后利用失败频率检验法对三种方法估计的VaR值的有效性进......
文中通过对1995年~2010年WTI原油价格研究,提供了两种针对WTI原油套期保值的资金风险管理方案:一是运用Blank模型测算出期货交易短......
在VaR计算的众多方法中,历史模拟法以其概念直观、计算简单、容易实施,被越来越广泛地应用到市场风险的管理中.然而采用历史模拟法......
从2014年下半年至2015年年末,我国股市经历了较大的波动,这给许多投资者造成了很大的损失。如何对当前股市的风险进行测量,传统上,......
近几年来,武汉房地产越炒越热,投资房地产的风险开始显现,本文分别利用计算VaR常用的几种方法:德尔塔—正态评价法、历史模拟法和......
近年来,受经济全球化和金融自由化,竞争与放松管制以及金融创新与技术进步等因素的影响,在金融市场规模迅速扩大和效率明显提高的......
［摘 要］本文介绍了VaR计量常用的方法,并着重阐述了历史模拟法和参数法中的RiskMetrics方法。然后,分别用上证指数和深证指数的收益......
随着我国经济的持续发展,资本市场开放程度提高,与国际市场间的联系日益紧密,再加上利率市场化以及衍生金融工具的发展,金融机构所......
一、引言VaR（Value at Risk）自从面世以来已经成为金融市场风险管理最重要的方法。对于VaR的计算．最基本的、最常用的方法有三种：历史......
本文首先介绍了VAR历史模拟法的基本原理，然后采用相应的历史数据，对一外贸企业次日的短期外汇风险进行了实际预测。通过对次日数据......
VaR是测量和控制金融风险的一种量化指标,本文从非参数VaR模型的历史模拟法基本思路出发,使用成交量作为权重对收益率进行加权,并......
近年来,在经济全球化和金融一体化的大背景下,各国纷纷融入到世界发展大潮中,金融体系的相互交融增大了市场的波动程度,风险监管的......
风险价值是风险度量指标之一,是金融知识在统计学上的应用和计量方法上的应用,被用来度量风险。使用者们可以通过风险价值直观地了......
本文利用上证综合指数部分历史数据,运用历史模拟法对风险价值进行计算。量化指数风险,为投资者的投资操作提供风险依据。......
随着经济一体化的深入,风险管理受到各个国家和地区越来越多的重视。本文主要讨论了风险管理中的市场风险度量的方法,具体介绍了基......
【正】 一、风险管理的内容和要求20世纪80年代以来,日益复杂的金融产品和波动剧烈的市场环境,使得风险控制成为同交易一样重要的......
我国证券市场发展速度迅猛,同时相对比较完善,出现了许多大小不一的投资队伍、金融机构,使我国的金融市场更加丰富。金融市场的丰......
本文重点研究VaR风险管理技术的基本理论和主要方法，并针对中国上证指数的实际数据予以详细的分析和应用，对各类方法的有效性进行了......
基于历史模拟法、蒙特卡罗模拟法和GARCH-VAR法,以建设银行、工商银行和交通银行的交易数据为样本,采用stata12.0对日收盘价和日对......
详细介绍目前测量市场风险的主流模型-VaR，包括VaR产生的背景、VaR的概念；概述VaR的各种计算方法，比较计算方法的优缺点；最后就VaR的作......
<正>一、VaR模型的概述1.VaR模型的概念VaR准确定义为:某一置信度下,某资产未来某段时期可能产生的最大损失,用数学公式写成:P(ΔP......
<正>历史模拟法存在直观易懂、完全定价、计算量适中、分布无限制等诸多优势,是一种在银行市场风险内部模型法实施中很有吸引力的......
VaR(Value at Risk,在险价值)指标是目前金融风险管理领域应用最为广泛的风险指标之一。作为一种计算VaR指标的重要方法,历史模拟......
VaR（Valueat Risk）指市场正常波动下,在一定概率水平（置信度）下,某一金融资产或证券组合价值在未来特定时期内的最大可能损失.VaR方法......
金融危机让人们认识到进行风险管理的重要性，但目前，国内企业普遍存在风险管理意识薄弱、没有建立完善的风险管理体系等问题。如何迅......
近年来,由于世界金融格局发生了重大变化,金融产品的多样性使得市场结构愈加复杂,各类市场参与者所面临的金融风险越来越大,在险价......
回 回 产卜爹仇贱回——回 日E回。”。回祖 一回“。回干 肉果幻中 N_。NH lP7-ewwe--一”＄ MN。W;- __._——————》 砧叫]们......
2005年人民币汇率制度发生了重大变化,从之前固定汇率制逐渐转变为浮动汇率制,将市场供求以及一篮子货币作为调节和管理依据。2010......
