BLACK-SCHOLES模型相关论文
经济全球化的发展正在促使世界经济金融逐步一体化,金融行业因此得到了快速发展,而期权作为一种重要的金融衍生工具,越来越受到人......
可转债是一种兼具债券和股权特征的复合金融工具，其价值构成并不单一，因此可转债的定价问题，也随着我国资本市场的发展及可转债交易规......
水期权交易旨在解决水资源时空分布不均的问题,伴随着全球气候变化,降雨量已成为影响水资源时空分布不均的重要因素。运用马尔科夫......
中国证监会自二零一九年十一月开始着手推进扩大股指期权试点的工作。同年十二月二十三日,在中金所批准上市标的为沪深300股票指数......
上市,意味着企业拥有了在资本市场直接融资的资格,不仅为企业带来广阔稳定的长期融资渠道,也预示着企业的高质量发展,形成正反馈效......
可转换债券市场快速发展,其定价问题引起投资者和公司越来越多的关注.作为期权定价模型中重要模型之一的Black-Scholes模型被国际......
数学、自然科学、工程技术领域和金融领域中的许多实际问题都可以归结为积分方程问题,然后对所得积分方程进行变换来求解这些实际......
通过期权定价Black-Scholes模型,采用贝叶斯方法对模型中未知参数给出后验分布,通过高频数据扩充(HFA)的Mone Carlo (MC)方法(HMCM......
上证50ETF期权定价问题一直以来都是学术界和业界所关注的重点领域.本文使用随机波动率Heston模型,实现上证50ETF期权定价.研究结......
期权在整个资本市场中占据着重要地位,本文在经典的Black-Scholes公式理论框架下,以上证50ETF指数、中国一年期国债历史收益率等数......
自2017年起,我国可转债市场迎来了爆发式增长,发行可转债成为上市公司首选的融资方式之一.本文以欧派转债为例,运用Black-Scholes......
摘要：可转换债券作为一种兼具债券和股票特征的金融产品，已成为资本市场重要的融资工具和广大投资者青睐的资产配置工具。由于国内可......
科创板的设立为一批具有科技创新能力,但缺乏业绩记录的企业提供了融资便利。然而,科创板企业普遍具有轻资产占比多,产品业务较为......
考虑Black-Scholes模型下的美式看跌期权定价问题.首先,基于Black-Scholes模型,设计一种针对该模型的神经网络算法,并给出美式期权......
经典Black-Scholes期权定价模型(B-S模型)中常数隐含波动率假设与实际金融市场不相符合,事实上期权的隐含波动率是关于标的资产价......
本文主要研究了有限元方法求解关卡期权定价问题.关卡期权是一类应用广泛的弱路径相关期权,但是大部分关卡期权的定价都很难求得其......
随着人们生活水平的提高,金融市场也越来越完善,市场上不仅仅有欧式、美式等标准期权,还相继出现了大量的奇异期权。亚式幂期权就......
铜期货期权于2018年9月21日在上海交易所正式挂牌交易,是投资者进行风险管理的有效工具。铜期权的上市,是期货市场在对实体企业的......
期权定价是现代金融学最伟大的成就之一,期权是一种基础金融衍生工具,被人们广泛应用于风险管理。期权具有非线性特征,同期货、股......
随着金融市场的迅猛发展,各种金融衍生产品层出不穷。在最近几十年,金融衍生产品市场的发展对全球经济产生了重要影响。特别是期权......
2020年初国内新冠肺炎疫情爆发,医疗企业成为我国抗疫的主要力量。然而我国医疗企业规模较小,科技水平较低,并且医疗企业的发展需......
可转债是资本市场融资活动中不可缺失的重要组成部分,近些年在我国也随着市场的逐步发展而日渐兴起。同时,由于可转债由期权部分与......
在70年代初,Fisher Black、Myron Scholes和Robert Merton提出了Black-Scholes期权定价模型,他们的工作对市场参与者从事期权对冲......
Barone-Adesi等(2008)提出了一种基于FHS-GARCH的期权定价的方法,但这个新方法只适用于欧式期权.本文设想将FHS-GARCH与最小二乘蒙......
作者基于对期权的理论价值、创新价值和在国内金融创新品种管理决策中广泛的应用价值的认识,运用期权理论系统研究了中国证券市场......
近几年，我国互联网企业产权交易的次数逐年增多，单次平均交易额度逐渐增大，为了使交易双方及投资者降低相关风险，有必要对互联网企业价......
世界互联网产业兴起于二十世纪九十年代中期，经过短短十几年的发展，其所发挥的力量已经并将进一步深刻改变人们工作、生活、娱乐的方......
金融衍生工具的发展是 20 世纪 80 年代以来国际金融业的主旋律,金融衍生工具的创造和交易是国际金融创新的主要内容。期权提供了......
认股权证作为一种初级金融衍生产品，对我国证券市场的发展具有积极而深远的意义，但在其发展过程中还存在诸多问题，最突出的问题就是定......
在全球证券市场，权证被越来越多的投资者应用作为投资、对冲和套利的工具。在我国证券市场，最初的股票权证于1992年10月引入。后来因......
本文结合国内外产业创新和演进的大环境，首先通过对传统价值评估方法(静态评估法和现金贴现评估法)的系统分析和评价，提出了运用实物......
民间借贷机构利率定价是一个比较困难的问题,对它进行有效且准确的定价对民间借贷机构市场的参与者来说是非常重要的,其研究可以为......
近年来，中国的资本市场的进一步扩容和创业板的推出，为越来越多的企业提供了与资本相结合的机会。但由于种种原因，并不是每一个希望上......
该文试用鞅论与随机微积分中的相关理论,研究了有交易费用情况下的欧式期权定价问题,得多维期权定价公式,可以用数值方法得到期权......
期权是一种重要的金融衍生工具,期权定价是期权理论的重要内容.Black和Scholes在1973年提出了著名的Black-Scholes期权定价模型,之......
该论文以重要的金融衍生证券--期权为主线,在不同的金融市场模型下,研究多事衍生证券的定价理论及其应用.首先定金融市场中标的资......
该文分别讨论了在Black-Scholes模型和SV模型下,欧式期权与亚式期权的定价策略和风险计量.在Black-Scholes模型中,该文首先介绍了......
金融数学的核心内容之一是未定权益的定价问题.自1 973年Black和Scholes共同发表Black-Scholes期权定价公式以来,其已成为研究未定......
本文主要研究欧式外汇期权定价模型。由于两个外汇欧式期权的定价和外汇的波动率微笑以及其间的相关系数紧密相关，仅利用Black-Scho......
金融的发展伴随着数量化工具的使用进入一个崭新阶段,特别是交叉学科的概念被提出以后。人们从提出期权的概念和进行类似的活动,到......
股票期权于1973年首次在有组织的交易所内进行交易,从此,期权市场发展十分迅猛.期权交易的发展引起了众多学者的极大关注.Black博......
在1973年，由FischerBlack和MyronScholes推导出了基于无红利支付股票期权的Black-Scholes期权定价公式(B-S)。在该期权定价模型中，假......
可转换债券是公司债券的特殊形式,也是一种混合型金融衍生产品,它兼有债权性和期权性的特点,因此它有筹资和避险的双重功能.近年来......
近年来，我国结构性产品发展迅猛，2008年至2012年，我国商业银行结构性产品发行量从528款增加到1680款，足见其发展态势良好。2013年1-5月......
2015年2月9日,我国的证券市场上出现首个场内期权——上证50ETF期权,它具有的避险、做空以及杠杆性等许多特性,一上市便成为众多投......
未定权益定价是金融数学的核心问题之一。大量的金融实践已经充分表明,Black-Scholes模型关于标的资产价格变动规律的假设与实际存......
关于是否投资3G（3rd Generation），社会各界特别是电信业内部存在着广泛的争议。本文立足于电信产业价值链，运用实物期权法之Black-Scho......
自20世纪90年代初美国电灯和能源公司发行第一只认股权证以来，权证经过近85年的发展历史已经成为世界资本市场上一种比较成熟的金融......
