极端风险相关论文
本文采用EES指标对粮食期货市场的极端风险进行有效测度，并运用多重去趋势移动平均交叉相关分析模型考察中美粮食期货市场（2015—202......
公司现金流极端条件下的风险敞口形成极端现金流风险，是“万达”、“恒大”等公司经营危机接连“暴雷”的主因之一；不断涌现的现金流......
网络空间成为陆、海、空、天等自然空间之外的第五维空间，人类的生活、工作、社会形态、国家治理模式正在被网络重构。网络空间也因......
近年来,随着对外开放步伐加快,人民币离岸金融市场发展迅猛,与此同时在岸人民币汇率的市场化进程稳步推进,这使得离岸在岸市场之间......
我国商业银行账户商品业务是商业银行金融市场部设计的一种创新型个人理财业务,该业务的出现为人们提供了更多样化的理财选择。然......
针对金融市场数据“厚尾”“波动性聚集”和“杠杆效应”等特征,提出TGARCH和Copula模型组合,并使用VaR,CoVaR和ΔCoVaR方法定量测......
本文引入极值理论POT模型对北京市猪肉市场价格波动尾部分布进行了有效拟合,获得了价格波动极端风险广义帕累托分布(GPD)函数,同时......
本文依据现代风险分析和评估理论的基本框架,探索构建了鸡蛋价格波动极端风险度量模型:运用X12季节调整和H-P滤波法对鸡蛋价格时间......
沪港通和深港通项目的实施是中国金融市场“自由化”过程中至关重要的一步,对亚洲股市一体化有重要意义。然而,中国股市是拥有过度......
基于极端风险溢出视角,运用VAR-VaR和Cross-quantilogram对2010年12月22日至2018年12月25日的5分钟高频数据进行分析,分别探讨股指......
摘 要：金融行业的风险问题关系到金融稳定和经济安全。构建包含利空消息和利好消息的时变Copula-CoVaR模型，結合金融危机、股市震荡......
在金融市场间联系日益紧密的背景下,金融市场极端风险溢出会影响一国金融稳定,因此需要关注金融市场极端风险传染机制。本文构建了......
基于极端风险溢出视角,运用VAR-VaR和Cross-quantilogram对2010年12月22日至2018年12月25日的5分钟高频数据进行分析,分别探讨股指......
金融是国际经济发展不可或缺的部分，股票和外汇市场作为金融市场的一份子，也是导致金融风险出现的主要源头之一。两者之间在发展过程......
大气污染物受地理环境、气候条件和人类活动等多重因素的影响可以被看成一个复杂系统。该复杂系统中既有污染物时间演化过程中的相......
极端风险溢出效应对于投资组合与风险管理具有重要意义.本文在基于动态Copula刻画中国股市与债市间相依关系的基础上,运用CoVaR方......
股指期货作为20世纪80年代国际金融市场上最为重要的金融创新，目前已经成为世界上交易量最大、流动性最好的金融衍生品之一，且被公认......
本文使用极值理论确定能源期货标准化收益率的尾部阈值,基于投机行为和市场联动效应视角考察了金融化对我国能源期货市场极端风险......
当今时代,金融系统的极端风险与经济发展具有密切的联系,一旦对金融系统极端风险的防控失效,就会导致国家甚至国际范围内的金融危......
探索金融市场极端风险传导机理一直是政府管理当局、投资者关注的焦点。本文针对股市中存在的典型事实及股市损失分布复杂性特点,......
本文基于Kelly和Jiang(2014)的方法,实证测度了我国A股市场1997—2014年间的月度极端风险水平;在此基础上,我们考察了个股极端风险......
投资组合保险策略是规避系统性风险的产物,它能够在很大程度上回避或者锁定系统风险.但作为一种避险策略手段本身却有可能受到金融......
近年来,大宗商品期货受到对冲基金、养老保险等机构投资者的热烈追捧,也吸引着其他投资者加速进入,大宗商品市场金融化使得大宗商......
为预测金融资产回报序列的极端风险,用ARMA-GARCH-M类模型处理回报序列的异方差性,风险溢价性.结合EVT方法捕捉回报序列分布厚尾的......
随着市场全球化的发展,金融风险特别是极端风险日益加重,极端风险度量一直是风险领域研究的热点。传统风险度量方法是用方差度量损......
<正>1背景目前,澳洲正在对铁路网进行大规模改扩建,包括增加新的路线和更新原有设施。大部分投资是花费在市政公交设施上,包括增加......
银行危机的本质是资产配置失误,行业资产配置又是银行资产配置的顶级层次。避免银行巨额亏损乃至银行危机的核心是控制资产配置的......
为准确地反映我国新兴能源期货市场与欧美成熟能源期货市场的风险结构特征,本文以我国上海燃料油期货价格(SHRY)和美国西德克萨斯......
以综合类、工业类、能化类、金属类、贵金属类、农产品类等6种大宗商品期货为研究对象,通过结合极值理论(EVT)和条件风险自回归模......
在金融投资活动中，既需要描绘出资产的收益状况，又需要准确度量资产的风险状况。金融资产的收益分布的研究是金融风险测量的基础，对收......
投资组合保险策略最早由M.Rubinstein和H.Leland提出,Grossman和Vila定义,是保险概念在证劵投资中最直接的运用,其目的是为投资组......
行为金融学的发展使得人们认识到市场上有很多用传统金融无法解释的现象,羊群行为就是这些异象中的一种。在2008年金融危机的背景......
中国2015年6月的股灾和光大证券的IF1309合约事件说明中国股指期货市场存在极端风险等一类特殊事件。在我国股指期货刚刚步入正轨......
以二氧化碳为代表的大气污染物的排放所引发的极端气候问题,已经威胁到人类的生存和发展。建立市场化的碳减排机制已经成为应对极......
ue＊M＃’＃dkB4＃＃8＃”专利申请号:00109“7公开号:1278062申请日:00.06.23公开日:00.12.27申请人地址:（100084川C京市海淀区清华园申请人:清......
极端风险的形成机理是学术界和业界共同关心的重要问题,本文通过构建以重仓股为链接的基金信息网络模型,研究了机构投资者之间的信......
本文采用美国西得克萨斯（WTI）和我国大庆2000年5月至2005年5月的原油价格的日度数据，运用GED分布的GARCH模型估计了两个市场95％和90％置......
本文采用2001年11月到2005年6月国内原油价格的调度数据,运用基于GED分布的GARCH模型度量了国内油市的极端上涨和极端下跌时的VaR,......
投资者是否理性在金融理论中至关重要。本文利用日度交易价格数据,对中国股票市场在极端风险下的反应特征进行了统计实证研究。基......
大量的理论和实证研究结果表明人们的交易行为会受到交易者心理的影响.然而,研究极端风险条件下市场反应的文献并不多见.在基于风......
本文利用基于广义帕累托分布(GPD)的POT极值方法对我国黄金市场极端值风险进行度量。在给定样本区间内,GPD分布较好地拟合了AU99.9......
在经济全球化及金融自由化背景下,各国金融市场极端事件频频爆发,由于投资主体的非理性预期、恐慌心理蔓延、资产抛售的羊群行为等......
本文在金融市场典型事实约束下，运用ARFIMA模型对金融市场条件收益率建模，运用GARCH、GJR、FIGARCH、APARCH、FIAPARCH等5种模型对金......
采用可以捕捉收益分布尾部极端风险的ES(Excepted Shortfall)指标,同时基于时变高阶矩波动模型和常规GARCH族模型建立风险测度模型......
本文的主要工作是压力测试理论在供应链风险管理中的应用。压力测试,作为一项金融风险量化技术,主要用于对极端情景(发生概率小但......
以美国爆发的金融危机为极端事件样本,运用基于GED分布的GARCH模型、Granger因果关系、脉冲响应函数检验了风险源国家与金砖国家之......
作为在交易所折价交易的基金品种,封闭式基金吸引了众多机构投资者和个人投资者参与博弈。然而关于封闭式基金市场波动性的研究较......
<正>据《悉尼先驱晨报》报道,英国知名风险分析机构梅普尔克罗夫特公司在其年度《气候变化与环境风险地图》中称,气候变化和食品安......
本文基于复杂性视角系统分析了欧洲主权债务市场的极端风险溢出效应。在极端风险溢出的动力学机制方面，从复杂性视角出发，主要分析了......
