风险溢出相关论文
文章通过分位数回归和条件风险价值模型，利用内地24家上市商业银行的股票收益率数据，验证了金融科技行业风险事件对商业银行具有风险......
房地产市场泡沫是现阶段我国经济金融领域的一大“灰犀牛”。防范化解重大金融风险,特别是防止发生系统性金融风险,是金融工作的核......
股票市场与基金市场作为重要的金融市场，在不同市场信息维度下两者之间的风险问题备受关注。将利空消息和利好消息置于同一框架之中......
近十几年间,虚拟数字货币市场在全球的影响力逐渐扩大,在金融领域获得了广泛的应用,其币种和市值都经历了多轮增长,虚拟数字货币基......
近年来,金融科技已是我国银行体系供给侧改革的主要方向以及发展新的制高点。一方面,商业银行以金融科技为支撑,极大优化了商业银......
“双碳”目标下新能源行业的平稳健康发展至关重要,研究国际油价对中国新能源行业股价的波动溢出效应对于我国推进新能源产业健康......
为进一步优化碳减排政策，有效防范投资风险并促进碳市场健康、安全、高效运行，基于广义误差方差分解构建溢出指数，从价格溢出和风险溢......
本文基于GARCH-S模型以及时变溢出指数模型，研究了中国碳市场和股票市场行业间的崩盘风险溢出效应及其影响因素。我们的实证结果发......
2020年以来,中美贸易摩擦不断,新冠疫情、局部战争等极端事件频发,对我国经济形成较大冲击,金融市场风险、行业风险以及供应链风险......
为了厘清金融机构间的风险传染效应,基于沪深上市77家金融机构的日度股票收益率构建分位数回归的CoVaR模型,度量金融机构系统性风......
在银企间存在极强信贷关联的情况下，实体经济与金融体系之间势必会出现风险传染。信贷风险是银行最主要的风险，也是信贷行业风险传染......
本文首先利用多元变量（DCC-GARCH）模型实证分析了传统金融市场及能源市场与我国绿色债券市场的收益相关性。随后，基于混频模型（GARCH-M......
金融风险伴随着经济发展的全过程,当人们认为2008年的次贷危机已经渐行渐远时,2017年8月美国一份针对中国的“301调查”授权书又将......
选取2007年9月3日至2022年4月20日“一带一路”沿线16个国家的股市日交易数据，运用溢出指数法从横向与纵向角度比较了突发事件与正......
以2014年11月17日沪港通开启日为分界点,基于GARCH-Copula及CoVaR模型,对中国内地股市与香港股市的相关性及风险溢出强度进行研究.......
中国和世界金融系统均面临着被系统性风险冲击的影响,作为金融系统的核心构成部分——银行业,其在保障国民经济的运转通畅方面发挥......
为测度中国股市投资者情绪对农期指数的风险传染与溢出效应，采用一个基于Markov转换的混合Clayton copula模型进行实证分析，结果显示......
本文以2007—2021年沪深A股上市房企为样本，首先基于SIM单指数分位数回归技术提出测量系统性风险的新指标SIM-CoVaR,并结合前沿的TE......
石油作为工业生产和国民经济的重要原材料,当石油价格发生波动时,能通过产业链传递到各行各业中。同时石油作为“大宗商品之母”,......
2008年次贷危机对世界经济造成了巨大的损失,也让人们开始逐渐重视系统性风险爆发所带来的影响。2015年全球股市震荡,2018年中美贸......
2008年由美国次贷危机引发的全球性金融危机,使各国政府和监管当局开始重视金融机构的系统性风险及溢出效应。近年来,我国监管当局......
改革开放以来,随着金融体系的不断深化改革与创新,我国市场中的金融产品种类日渐繁多,各级各类企业获取资金,进行融资交易的途径也......
P2P网络借贷的出现,实际上是一种金融创新。P2P网络借贷运用互联网技术实现了个体间的信息互联、资金互通和信息互流,是借贷双方利......
自1978年改革开放以来,我国经济快速平稳发展,在此基础上,居民和企业的储蓄率持续提高,这使得我国更加需要国外市场和国际的投资和......
美国次贷危机的爆发揭示出了房地产对金融体系乃至整个宏观经济的巨大风险溢出,给理论和实务界也带来了长足思索。房地产的行业特......
危机以来,系统性风险相关问题受到各国监管部门广泛关注。结合近年来学术界及监管部门对系统性风险的界定和研究,系统性金融风险主......
跨国保险机构美国国际集团（AIG）在金融危机中因受到政府的巨额援助才逃脱破产厄运,这一事件使保险业不会产生系统性风险的传统看法受......
近年来,金融危机和区域性金融危机对经济以及各个领域造成的影响,引起各国对系统性风险监管予以越来越多的重视。20世纪中期,李约......
中国式影子银行本质上是银行发起或主导的类信贷活动。银行是相关活动的资金提供者和风险承担者。当类信贷影子银行活动的底层资产......
杠杆不稳定是系统性金融风险爆发的重要隐患,因而如何进行风险识别在金融动荡时期具有显著意义.为识别杠杆波动对系统性风险的直接......
僵尸企业的长期存在将产生一系列严重的后果,例如降低资源配置效率、导致经济增速下滑以及加剧产能过剩等。其中最为关键的是僵尸......
通过广义预测误差方差分解方法结合Sparse OOglasso—VAR和TVP—VAR模型考察主要经济体国际资本流动的风险溢入溢出水平.研究发现,......
本文以2008年1月到2019年12月间上市金融机构数据为样本,构建GARCH-CoVaR模型,分别考察了各类影子银行对商业银行系统的风险溢出效......
能源行业是现代社会经济发展的重要支柱,原油是几乎所有的行业都离不开的生产要素。当前中国的实体经济发展的非常快速,在中国经济......
后金融危机时代,我们逐渐认识到危机对经济的破坏性不再只限于本国,而是经连锁反应溢出至各国的金融市场。近年来,突发性事件频繁......
为探究我国增强指数型基金与股票市场之间的风险溢出效应,本文引入了三种增强指数型基金作为研究对象,并以2015年9月30日-2020年9......
本文采用GARCH-时变Copula-CoVaR模型测度了中国内地、中国香港、美国、日本等14个全球主要经济体的股票市场和国际原油市场间的风......
资本市场的风险控制和稳定发展是我国金融管理工作者关注的重要课题。资本市场的波动率和极端尾部风险对资本市场和实体经济的破坏......
准确测度金融市场极端风险溢出效应对风险管理具有重要意义.然而,仅以高频微观数据开展的研究会忽略宏观经济背景的影响,可能导致......
期刊
互联网金融客户持续向传统金融机构回流rn近年来,针对互联网金融市场出台了一系列、全方位的监管政策.包括降低贷款利率、出台互联......
将广义CoVaR模型和溢出指数方法相结合,分别从极端上涨和极端下跌两个视角测度国际股市间极端风险溢出效应,并在此基础上利用社会......
随着上证50ETF期权及上证50股指期货的陆续推出,上证50指数已成为我国首个现货、期货和期权交易市场相对完善的股指.本文应用中国......
新冠肺炎疫情蔓延可能加剧全球股价波动风险的跨市场交叉传染和叠加共振效应.本文选取2019年7月11日—2020年7月10日全球11个国家......
本文对资本净流入不同阶段下的中国股指期货与股票现货市场的风险溢出和联动效应采用ECM-GARCH-BEKK模型进行了实证研究.总体而言,......
随着互联网金融的发展壮大,虽然国家一直积极的对其进行管控,但是仍然积聚了大量的风险,且与传统金融市场联系日益紧密,对整个金融......
自2018年以来,金融风险的防范成为中国经济的三大任务之一.2021年是十四五开局之年,防范风险已经成为金融业监管的主题.为准确刻画......
