贝塔系数相关论文
风险是指事物发生和变化的不确定性,在当今资本市场中,系统性风险的衡量与规避一直是一个焦点问题,其中包括政策风险、利率风险、......
无论在理论研究中还是在金融实践中,金融资产的贝塔系数都被视为衡量该金融资产系统性风险的一个重要指标,因而对影响贝塔系数的因......
资本资产定价模型是现代财务理论中的重要组成部分,它以简捷完美的线性关系式揭示了资本市场中资产定价的影响因素1972年时学者主......
随着我国市场经济的深入发展，资本市场在国民经济中的作用越来越重要。目前证券发行、企业并购和资产处置等经济活动正方兴未艾，蓬勃......
现实中采用收益法评估非上市企业价值时,折现率一般通过加权平均资本成本确定,其中权益资本成本通常选取资本资产定价模型确定.本......
该文通过运用现代证券投资组合理论,对上海股市的风险状况进行了实证分析.与以前做过的类似的研究相比,该文所做的实证研究增加了......
CAPM代表了财务经济学领域最重要的进展和突破,在投资和企业生产、经营领域有着重要的应用.该文介绍了几种CAPM的应用. 1、市场平......
贝塔系数被广泛的用于风险资产的预期收益估算、风险测量等方面。对贝塔系数的研究，尤其是贝塔系数稳定性研究，一直是学者们关注的一......
航运业作为世界经济重要的基础性和服务性行业，是实现国际贸易的重要保障，推进经济结构调整的坚实基础，在促进世界经济发展和人类社会......
该文使用Fama&French(1992,1993)和Jagannathan&Wang(1996)三篇文章所提出的模型对中国大陆股票报酬进行横断面和时间序列的分析,......
本文主要研究了业绩竞赛框架下，基金经理的自利性调整行为。首先，以贝塔系数作为系统性风险的衡量尺度，研究了基金的系统性风险调整；在......
在当今国民经济的发展中，金融企业正起着经济发展“助推器”的作用。同时，金融业的迅速发展也使得金融类上市公司的版块效应日益明显......
股指期货推出对我国股票现货市场究竟有无影响、会有怎样的影响,是一个极具研究价值、并且现实意义重大的课题。
本文首先分......
证券投资基金绩效评价，对投资者与基金公司都有重要意义。评估投资基金的投资绩效，不仅要考察基金的平均收益率，而且要看它承受的风险......
传统的金融理论普遍认为，市场是有效的，个体参与者的非理性行为会在长期中相互作用并抵消。然而从市场长期的实际经验来看，情况并非如......
由于全球经济增长速度的放缓,一些国家在经济增长上遇到了前所未有的困难,并且能源问题和环境问题也逐渐升级为世界性的问题,因此......
CAPM模型即资本资产定价模型,这是新时代金融理论进步的基石,它为构造评估投资绩效、管理金融风险以及构造投资组合奠定了基础,本......
在国际油价大幅下跌的背景下,我国石油行业也收到了一定冲击,石油方面股票存在一定程度的下跌。本文以石油行业的龙头企业中国石油......
经典的CAPM模型中贝塔系数是对系统风险的较好度量,在证券市场中有着重要作用.本文即对贝塔系数的计算在我国股票市场的应用进行了......
贝塔系数是衡量企业系统风险的重要指标,本文先分析了贝塔系数的计算方法,然后选取20家上市公司进行面板数据分析影响贝塔系数的会......
分析了智力资本各要素单独对贝塔的影响路径以及各要素耦合作用时对贝塔的影响路径。人力资本、结构资本及关系资本含量越高,公司......
以上海证券交易所上市的2 1 家福建公司为研究对象,分别基于2 0 0 7- 2 0 1 5年的季度、月度和日度数据,计算跨期的区域上市公司贝......
通过使用贝叶斯方法,在中国股票市场估计了Jostova与Philipov的SBETA模型。该模型假设投资组合的贝塔系数变化满足一个均值回归随......
本文使用沪、深两市1998年1月至2005年12月共计96个月的月度收益率数据考察了我国证券市场贝塔系数的稳定性。我们以单指数模型(SI......
为了研究信息披露与系统风险之问的关系，依据资本资产定价模型，采用了基础理论与实证研究相结合的方法．以贝塔系数衡量系统风险，建立了......
自20世纪60年代提出以来,CAPM在金融理论中占据了一席重要的位置,国内外对估计贝塔系数的研究也层出不穷,并在这几十年期间取得了......
摘要： 新药行业是供应链中的重要环节，其市场风险有多重因素决定，可以采用最小二乘法，对2000年到2006年中医药行业的市场风险进行实证......
贝塔系数是投资和风险管理领域中很重要的一个指标。本文首先回顾时变贝塔系数的计算方法，然后针对不同行业特点选择有代表性的四家......
作为现代金融市场价格理论的重要基础,我们需依赖不断更新的数据对CAPM模型在中国市场的有效性和适用性进行实证分析。文章从沪深......
CAPM的贝塔系数是衡量证券风险的重要指标,最近的研究表明贝塔系数可能遵循一个均值回归过程。本文以沪市行业板块的贝塔系数为研......
为了对CAPM模型在中国市场的适用性和有效性进行实证分析,从上证180指数中随机选取50支A股股票,并以2016年1月至2018年1月为研究时......
源于资本资产定价模型的贝塔系数(Beta或D)是证券系统性风险的度量指标，它反映了某种(类)资产价格变动受市场上资产价格平均变动的......
在知识经济背景下，智力资本已经成为公司价值的主要驱动力，公司价值又与贝塔系数存在着关联性。文章依据手工搜集的2011—2014年高新......
贝塔系数（也记为8）起源于资本资产定价模型（CAPM模型），它的含义就是指特定资产或资产组合的系统风险度量。所谓系统风险，是指资产受宏观......
在我国的资本市场,股票和债券无疑是关注度极高的投资产品,对它们各自的收益和风险的研究相对也比较多,理论较为成熟。但是,我们通......
'工业4.0'时代的到来,令被誉为'制造业皇冠顶端之明珠'的机器人产业备受投资者关注。盛名之下,机器人产业的市场......
当今中国已逐渐步入知识经济社会,企业开始重视知识等无形资源以适应知识经济时代洪流。而智力资本作为企业中无形资源的凝聚体,对......
经典的资本资产定价模型中所指的风险,按照是否可以利用多元化投资加以驱除区分为系统风险和非系统风险,而系统风险的大小主要靠β......
我国生物医药行业正处于发展的加速期,未来将出现更多生物医药行业的投资机会。本文运用CAPM模型对生物医药行业的历史数据进行实......
随着物流产业的发展,其对经济的影响越来越明显。物流产业普遍存在着系统性风险,有必要对其风险状况进行测定,以更好地完善投资者......
现如今,随着社会的不断发展,股票已经成为公民理财的重要方式之一,其在公民收入与支出中所占的比重也不断增大。但是影响股票市场......
通过编制云南板块指数,提供了一个刻画云南上市公司股票整体波动情况的指标,并借助这一指标,将云南板块收益率与中国股票收益率进......
本文从理论和实证上比较了赫斯特指数,标准差,贝塔系数这三个衡量资本市场风险指标,指出赫斯特指数更好 地描述了资本市场价格波动......
我国的电力行业目前正处于稳步和有序的改革阶段,体制改革,尤其是电价形成机制的改革,将对发电企业的价值构成产生深远的影响。200......
证券投资基金迅速发展，成为广大中小投资者重要的理财工具，催生了理论界与实务界对基金绩效评价的研究。基金绩效评价理论的发展，又对......
在当今国民经济的发展中,金融企业正起着经济发展“助推器”的作用。同时,金融业的迅速发展也使得金融类上市公司的版块效应日益明......
资本资产定价模型(CAPM)自创立以来,在金融领域得到了广泛应用。贝塔系数是CAPM模型中最重要的指标参数,用于衡量证券市场系统风险......
