自2008年国际金融危机之后,国际主流货币与各大宗商品的走势波动剧烈,不确定性逐渐增强,避险情绪与风险偏好此消彼长,国际形势日趋......

本文采用Copula-GARCH模型对西德克萨斯中质原油期货（WTI）和伦敦国际石油交易所的北海Brent原油期货两个期货市场的动态相关性进行研......

为了准确地量化资产之间的时变相依结构和预测组合风险,本文考虑到投资者对资产风险偏好的差异,假设资产收益率序列的新息服从标准......

近年来,随着互联网金融产业的发展,许多投资者利用互联网进行投资,2018年P2P雷潮爆发,让大家意识到风险管理的重要性。选择华夏现......

文章通过引入Kendall秩相关系数,结合Archimedean Copula函数的尾部相关数代替传统的线性相关系数,运用Copula-GARCH模型计算欧元......

本文采用Copula--GARCH模型对金融市场中投资组合的风险问题进行分析，并选取沪市A股中西部民族地区的5支股票进行实证研究，结合Monte......

本文选择2016年发生的重大事件之一——英国'脱欧'作为事件分析的外生变量,选取2016年1月至2017年一月的伦敦黄金现货价格......

经过2015年的一个过渡阶段,2016年保监会宣布所有保险公司按照新一代偿付能力监管体系(以下简称偿二代)的要求编制并公布偿付能力......

随着合格境内机构投资者(QDII)制度的建立和发展,海外投资逐渐成为了境内居民热衷的投资渠道。但是从QDII投资的实践情况来看,具有......

风险,是一个永恒存在并备受关注的话题,而对风险度量模型的构建也曾一度成为国内外金融投资者研究的重点和热点问题之一。最初为了......

股票和债券市场是目前较为主要的投资市场,其在流动性和风险方面存在着一定的差异性,而股票和债券资产组合也是一种较为常见的投资......

本文利用“藤(Vine)”分解法,将一个多元联合分布函数分解为两两变量间的Pair Copula函数与单变量的密度函数的乘积,构造了Pair Co......

本文以2013年8月30至2016年1月31日(共计629日)的沪深300股指期货与沪深300指数的数据为样本,主要利用Copula-GARCH模型来估计股指......

文章从微观角度出发,利用Copula-GARCH模型解释公司债和股票收益率之间的时变和相关关系。结论表明,公司债收益率和股票收益率序列......

文章通过引入Kendall秩相关系数,结合Archimedean Copula函数的尾部相关数代替传统的线性相关系数,运用Copula-GARCH模型计算欧元......

随着科技和信息的不断发展,全球经济和金融一体化的步伐不断加快,金融市场的波动性和风险也在不断增加,对国家和企业的影响也越来......

考虑了现货价格上下波动的情况,用阿基米德Copula函数的上尾及下尾相关数的平均数作为相关系数,采用GARCH-M模型预测铝现货与期货......

本文主要研究Copula理论及其在多变量金融时间序列分析上的应用。论文在深入研究Copula理论的基础上，构建了基于Copula理论的多变量......

为缓释现行供应链金融业务单一质物价格剧烈波动诱发的集中度风险,基于Markowitz风险分散理论,从金融时间序列一般规律出发,分析价......

20世纪70年代布雷顿森林体系崩溃以来,浮动汇率制的国际货币体系逐步建立。汇率和价格因子利率的波动变的频繁,而且波动的幅度越来......

作为一种全新的分析方法,Copula技术不仅可以有效地捕捉金融时间序列间的相关性,还可用于研究整个金融市场的特性、投资组合的选择......

基于Copula-GAR_CH模型，以最小VaR为目标函数，考虑了金融资产收益率分布呈现尖峰厚尾情形下的最优套期保值比率的估计问题．首先，基于Co......

本文假设单变量时序的新息服从标准的学生t分布,提出多元时变Copula-GARCH-t模型,利用蒙特卡洛马尔科夫链(MCMC)算法对模型参数进......