分数布朗运动环境下降低权利金的权证定价研究

来源 :南京师大学报(自然科学版) | 被引量 : 0次 | 上传用户：dsfaxfdsrfdx

【摘要】

：

证券市场分形特征的存在，否定了布朗运动作为期权定价模型初始假定的合理性．本文从标的资产服从分数布朗运动假定出发，构建分数风险测度下的拟鞅定价策略，简化了分数Black—Schol

【作者】

：

赵巍

【机构】

：

淮海工学院商学院

【出处】

：

南京师大学报(自然科学版)

【发表日期】

：

2012年3期

【关键词】

：

分数布朗运动拟鞅分数Black—Scholes模型降低权利金 fractional Brownian motion quasi-martingale

下载到本地 , 更方便阅读

下载此文赞助VIP

声明 : 本文档内容版权归属内容提供方 , 如果您对本文有版权争议 , 可与客服联系进行内容授权或下架

论文部分内容阅读

证券市场分形特征的存在，否定了布朗运动作为期权定价模型初始假定的合理性．本文从标的资产服从分数布朗运动假定出发，构建分数风险测度下的拟鞅定价策略，简化了分数Black—Scholes模型的求解过程；以此为基础，研究支付型和抵付型两类降低权利金的权证定价问题，得到了分数布朗运动驱动的降低权利金权证定价公式．

其他文献

纤维支气管镜在重型颅脑损伤伤员中的应用

重型颅脑伤伤员的伤情复杂,并发症多.常因呼吸衰竭而死亡.在救治中应用纤维支气管镜可起着一定的作用,现报告如下:

期刊

纤维支气管镜颅脑伤重型

彩色经颅多普勒及脑电地形图对颅脑损伤预后的评价

颅脑损伤常危及生命,因建筑和交通事故增多,颅脑损伤病例也逐年增多,因此重视对颅脑损伤的治疗与基础研究非常重要,对评估患者生活质量很有意义.2000年来,我们应用彩色经颅多

期刊

脑外伤彩色经颅多普勒脑电地形图

联合收割机跨区机收经济效益降低的原因分析

期刊

联合收割机跨区机收经济效益农业结构调整