Research on the Portfolio with Transaction Cost and Inflation

来源 :Journal of China University of Mining & Technology | 被引量 : 0次 | 上传用户:chester116
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This paper analyzes the portfolio with inflation and transaction cost by broadening mean-variance model assumption. Based on the comparison between efficient frontier with and without transaction cost and inflation, the conclusion is drawn that the new efficient frontier is revolving and the new investment strategy changes. Furthermore, we provide a numerical example based on real world data. Based paper the portfolio with inflation and transaction costs by broadening mean-variance model assumption. Based on the comparison between efficient frontier with and without transaction cost and inflation, the conclusion is drawn that the new efficient frontier is revolving and the new investment strategy changes Furthermore, we provide a numerical example based on real world data.
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