一、选题背景和研究目的随着金融国际化的迅速发展，世界范围内的银行危机日趋频繁，自70年代末以来，就已经有93个国家发生过超过112次的银行危机(Caprio和Honohan，2000)。在这一过程中，国际商业信贷银行、巴林银行、日本大和银行等一批金融机构纷纷发生破产倒闭，给各国甚至世界带来了巨大灾难。与此同时，我国银行体系也在经济转轨过程中潜伏、积累和暴露了巨大的风险。有研究表明，我国整体金融脆弱性问题令人关注，其中银行子系统脆弱性程度最高，从1991年到2000年十年间有七年处于脆弱性程度令人关注状态1。1998年，海南发展银行、中国新技术创业投资公司以及广东信托投资公司等一批问题严重的金融机构陆续被整顿或退出市场，1999年，又有沈阳招商银行、郑州交通银行出现局部挤兑事件。国际经验教训表明，金融机构稳定是金融稳定的核心，银行危机给经济带来的危害往往是最大的。古语云：“宜未雨而绸缪，勿临渴而掘井”。对待银行风险、银行危机，防范比化解更重要。国外已有的一些研究成果表明，银行危机发生前，总有一些与其相关的经济变量出现异常的征兆，那么研究这些经济变量的变化规律，建立一套银行危机预警系统，及时发现、识别风险，为商业银行和监管部门采取应对措施提供依据，是有效预防银行危机的重要措施之一。因此，世界各国都十分重视银行危机的预警，很多国家都已经建立了银行危机预警系统。而我国还远未建立起完整统一的银行危机预警系统，相对于我国银行体系面临的巨大风险而言，这样的一种现状实在令人担忧，必须加快建立。在这里值得一提的是我国经济金融当前所处时期的特殊性。目前我国仍处于经济金融的转轨时期，这使得国内银行风险具有特殊性和<WP=3>复杂性，既有完全市场经济条件下银行风险的共性，又有转轨经济国家特有的体制性风险特征，主要表现为：一方面银行风险已越积越多，并逐步暴露，另一方面银行风险有国家信用作担保，具有隐蔽性特征，这就是目前我们的银行不良资产高达20%以上，资本金却远不足8%，但依然能稳健经营（至少表面上是如此）的原因所在。因此我们需要建立的银行危机预警系统既要具有国际性和规范性，更要切合我国实际，具有针对性和可操作性，任何忽略我国转轨型经济的大背景的预警体系都是不现实的。本文的选题就是在这样的背景下形成的。本文研究的目的就是：在我国转轨型经济的大背景下，站在金融监管当局的角度，尝试构建适合我国的银行危机预警系统。二、基本思路和研究方法首先用金融脆弱性理论、银行挤兑模型来说明银行“天生”存在的脆弱性和爆发危机的可能性，这可以从近年来银行危机的频繁发生得到印证，但对银行危机我们并非束手无策，完全可以根据前馈控制理论对其进行预防，通过建立银行危机预警系统来消除危机或减小危机的破坏程度。当然建立的银行危机预警系统必须符合我国当前转轨经济的实际情况，因此文章接下来对我国转轨经济条件下的银行风险特征进行分析。在此基础上文章对国内外已有的相关研究作了一个系统的回顾和客观的评价，“知己知彼，百战不殆”，然后再落到文章的重点上，即构建我国的银行危机预警系统，建立的银行危机预警系统在具体内容上可以分为四部分：指标体系的确立、指标临界值的估计、风险度的测量和危机警度的预告（详见下文）。本文主要采用理论分析和历史分析相结合、实证分析和规范分析相结合、定性分析和定量分析相结合的研究方法，来尝试建立适合我国实际情况的银行危机预警系统。由于难以取得全面合适的统计数据，文章重在研究思路的探讨，而不是计量模型的确立。二、国内外相关研究成果及本文的贡献国外已有的银行危机预警模型主要包括快速预警纠偏模型、银行<WP=4>评级预警模型、数理统计分析预警模型三种：快速预警纠偏模型以资本充足率为唯一衡量标准，虽然简单明了、操作方便，但不够全面；数理统计分析预警模型虽然就方法本身而言具有精确性，但其适用性有很多的限制，故一般只是一种辅助方法，并且在我国还没有合适的样本可以进行实证；而银行评级预警模型是各国监管当局经常运用的模型，已被实践证明能比较全面客观地发现风险，其中又以美国的CAMEL评级体系最为典型。因此笔者所尝试构建的银行危机预警系统在具体形式上也准备采用银行评级预警模型。就国内而言，在银行危机预警方面已经有了一些研究，如大公商业银行的信用评级体系、谢庆健同志的有关研究等，但毕竟对银行危机的预警尚处于研究探讨的起步阶段，但还远未建立起完整统一的银行危机预警系统，即使是已有的研究也还存在很多缺陷：没有建立起大众所认可的统一的指标体系，临界值的确定带有很大的主观随意性，风险计量更几乎是空白，缺少对人的心理因素的分析。笔者充分注意到了国内外已有研究的可取之处和存在的问题，结合我国经济金融正处于转轨时期这一特殊情况，力图在现有基础上有所突破（特别是在预警指标临界值的确定上充分考虑到了我国的特殊情况），开发一套我们自己的银行危机预警系统。与已有的相关研究比较，文章在以下几个方面有一定进步：1、在研究对象的?