风格投资相关论文
近些年以来,我国的基金行业在国家政策的指引下得到了快速的发展。股票型和混合型基金的产品数量越来越多,产品种类也趋于多样化,......
利用Logistic模型分析在经济周期中不同市场的变量,尤其是市场流动性和物价水平与大盘股的表现之间的关系,发现存在内在规律。Logi......
摘 要:根据CAPM 模型β成为通常收益率的解释因素,但自20世纪80年代以来,许多学者发现β缺乏对收益率的解释能力。1981年班茨和其......
投资风格作为通过投资于特定分割市场或子市场以获得超过正常收益的超额收益的投资决策,对股票市场意义重大。实证研究结果表明：具......
风格投资对基金业绩有重要影响，但风格固定并不是最优的投资策略，紧随风格变化、切换风格投资组合是战胜市场的关键。我们采用Logist......
期刊
基于中国A股市场2006年1月到2014年12月的股票收益率数据,使用Fama-Macbeth回归和Jegadeesh-Titman的经典方法,对风格投资、收益协......
文章对2003～2008年6月中国股市数据进行风格投资实证研究。研究结果表明：就CD策略而言，我国股市表现为反转效应，基本上不存在惯性效应，......
由于个体认知能力的有限性,从大量的股票中构造投资组合既不现实且成本极高。为了简化个人投资过程,很多投资者倾向于将股票按不同......
股票市场中有许多异常现象,导致传统的有效市场面临质疑。根据有效市场理论的观点,历史收益并不能作为预测股票或投资组合现在收益......
交易量之谜是一种典型的金融异象。采用主成分分析法构造投资者情绪指数,基于滚动回归法提取个股的情绪beta,通过建立横截面回归模......
风格投资者在制定投资策略时,往往先将资产按照一定的标准(风格)进行分类,然后根据不同类别资产的特点做出相应的投资决策。风格投......
风格投资对投资者的组合选择和股票收益均具有重要的影响。基于我国个体投资者2006-2011年间的交易数据,本文发现其组合选择存在显......
风格投资与收益协同性是行为金融学的一个崭新课题。通过构建上证180指数成份股和非成份股投资组合,利用多元回归分析对2002至2006......
近年来,风格投资已成为一种重要的投资模式。在此背景下,如何有效地对风格资产组合风险进行刻画与预警具有重要的理论与现实意义。......
期刊
本文以中国证券市场为研究对象．基于主成分分析构建人气指数模型，探讨风格投资与股票人气的经验关系，发现：人气是单个股票水平而非风格......
作为一种增加潜在收益的工具，风格轮换策略已经成为广为接受的金融投资策略。通过对几种常见的风格轮换模型进行比较，采取支持向量机......
随着金融市场的繁荣,资产管理产业的进一步发展,风格投资(StyleInvesting)作为一种高效的资产配置受到越来越多的关注。欧美市场研......
股票市场异象在对经典金融理论进行猛烈抨击的同时，也推动了行为金融理论的发展和风格投资的盛行。根据风格投资的动因，风格漂移与市......
随着中国股票市场的发展，市场上越来越多的股票存在，单一的研究一只股票并进行预测已不能满足投资的需要，从而风格投资则越来越受到机......
现代投资组合理论已有几十年的发展历史,近些年随着投资实践的要求和数学、计算技术的发展,投资组合理论也出现了一些新的分支和发......
针对常用的参数分析方法在证券风格投资分析中容易导致结果的差异性问题,提出将亚超度量空间方法引入到风格投资研究中,因为具有准......
现代投资组合理论已有几十年的发展历史,近些年随着投资实践的要求和数学、计算技术的发展,投资组合理论也出现了一些新的分支和发......
大量研究表明股票市场上存在着诸多市场异象现象,在非有效市场和存在金融异象的理论研究支持下,风格投资开始在全球范围内盛行。对......
大盘和小盘的划分是比较典型的股票风格划分方法,也是最为客观的风格划分标准,一般按照流通市值高低来划分。我国目前比较典型的大......
