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【摘 要】为提高甘肃省农村经济发展水平，构建一个良好的农村金融发展体系，对甘肃省农村金融供需缺口的问题进行了测算。通过整理2005年—2014年的数据，首先利用戈德史密斯理论测算出了甘肃省农村金融的理论融量，其次整理相关数据计算出甘肃省农村金融的实际融量，推算出农村金融缺口。运用Eviews7.2建立ARMA模型对甘肃省农村金融缺口的趋势进行了预测。
【关键词】农村金融；金融缺口；ARMA模型
一、农村金融缺口测算
1.测算方法
本文的金融融量，是指金融的融通以及容纳量，是某个国家或地区在相应的经济条件下金融最大或最适宜的容纳规模量，有理论融量与实际融量之分。文中的理论融量是利用戈德史密斯的金融发展理论中的金融经济相关率（金融经济相关率=金融资产总量/经济生产总值）指标，从农村经济发展的整体水平来衡量；实际融量则用实际自有资金和外部实际注入资金来衡量。
2.测算结果
农村资金的主要来源可以分为两个部分：一部分是实际自有资金，即农户的存贷款数额，它取决于农户的收入水平；另一部分是外部资金的注入，主要表现为金融机构对农村的贷款，国家财政对农业的支持等。通过上述分析，将两部分资金进行汇总，计算出甘肃省农村金融的实际融量。并将理论融量与实际融量相减得到农村金融缺口；用当年的农村金融缺口除以当年的农村金融实际融量，得到相应的农村金融缺口率。结果见表1。
根据表1可以看出，2005—2006年，农村金融缺口率突然大幅度增加。2006—2011年，农村金融缺口率逐步减小。2011—2012年农村金融缺口率有所增加。2012—2014年农村金融缺口率逐渐减少。虽然农村金融缺口率时有波动，但农村金融缺口的规模却一直在不断扩大。
二、农村金融缺口预测
本文对其进行了预测。因为表2中的农村金融缺口（Y）为时间序列数据，所以构建ARMA模型进行预测。而ARMA模型是建立在平稳的时间序列基础上的，所以我们首先对农村金融缺口进行数据的平稳性检验。本文所用的检验方法为ADF检验法。
1.ADF单位根检验
只要检验的时间序列数据在任何一种回归形式下平稳，均可说明此时间序列数据平稳。运用Eviews7.2对甘肃省农村金融缺口数据的ADF检验结果如表2所示。
通過表2可以看出，农村金融缺口（Y）在任何一种形式下，它的检验值均大于1%、5%、10%的临界值；且其Prob值均远大于0.05。说明该时间序列Y显著接受H0，并不是一个平稳的时间序列。若要使时间序列平稳一般会采用差分法。但由于差分法会丢失原始数据的信息，所以考虑对原始数据Y直接处理，建立时间序列T。以2005年为1，2006年为2，以此类推，得到时间序列T，建立Y与T的趋势拟合模型，运用EVIEWS7.2进行拟合，拟合结果见表3。
根据表3可以看出，R2=0.96，常数项C，趋势项T的系数的伴随概率均小于5%，其余各参数也都为显著检验。说明拟合状况良好。对残差（YT）做不带趋势与常数项的ADF检验，得到的结果如表4所示。
根据检验结果来看，残差序列YT在显著性水平5%显著拒绝存在单位根的原假设，所以残差序列YT为平稳的时间序列，可以对其建立ARMA模型。
2. ARMA模型分析
通过对残差序列YT做相关图，结合AIC准则，选择用ARMA（1，2）模型来拟合残差，结果见表5。
综上所述，可以得到甘肃农村金融缺口YT的ARMA模型，拟合效果如图1所示。
通过以上步骤，可得到农村金融缺口（Y）的线性函数组：
利用Eviews7.2，对2005—2008年农村金融缺口进行预测。由于其动态预测图几乎为一条直线，预测效果很差，所以选用静态预测图来进行预测。预测结果如图2所示。
三、对策及建议
1.建立多样化的农村金融机构
现代农村的发展，资金不足是最大的制约瓶颈，社会资本在农村的流通缺乏吸引力，并在一定程度上受到国家宏观政策的制约，目前主要是政府主导。但是，随着近年来农村的快速发展，现有的金融机构已不能满足市场需求。如何加大政府资金投入，如何让社会资本向农村转移已成为当务之急。（1）要发挥好现有金融机构的作用，创新资金存贷服务方式，为农村经济结构调整和转型助力。（2）要持续加大政府财政投入，壮大支农资金存量，活跃农村金融市场，引导金融企业在农村发展，特别是要围绕农业结构调整，适度放宽贷款条件，增大贷款限额，扩大信贷范围。（3）要适度引入社会资本进入农村金融市场，稳慎发展一批民间金融组织，缓解农村贷款担保难的问题。四是要在不断发展壮大的前提下，积极探索发展符合农村特点的担保、信托、融资业务，形成相互补充、有序竞争的金融市场格局。
2.加快农村金融创新
发挥涉农金融主体的创新作用，设计出多元化的农村金融产品。制定多层次的营销方案，对不同的客户市场进行有针对性的定位，锁定营销目标。根据当地的农业现状，设计出与当地特色农业相结合的金融产品。加快电子化、网络化银行的建设与发展。增加农村金融试验点，及时总结经验教训。同时对广大的农民普及相关的金融知识，培养其金融意识。
3.加强农村信用信息平台建设
良好的信用环境，不仅可以降低农村金融市场的交易成本，而且有助于金融市场的稳健运行。所以必须加强农村信用环境建设。首先通过对企业和个人的信息进行征集、筛选、评估、发布，建立基础数据库。其次在县级人民银行建立关于“三农”的企业和个人信用信息平台，为企业和个人建立完整的信用档案，记录保存各个信用信息的历史数据。最后加强县级人民银行和各类农村金融机构的互联互通。
参考文献：
[1].周立.农村金融失衡与政策调整——广东东莞、惠州、梅州调查[J].农业经济问题，2005（7）：15—19.
[2].李诗源.西部地区农村金融供求的实证分析—基于青海省农户调查数据[J].开发研究，2010（2）：94—97.
【关键词】农村金融；金融缺口；ARMA模型
一、农村金融缺口测算
1.测算方法
本文的金融融量，是指金融的融通以及容纳量，是某个国家或地区在相应的经济条件下金融最大或最适宜的容纳规模量，有理论融量与实际融量之分。文中的理论融量是利用戈德史密斯的金融发展理论中的金融经济相关率（金融经济相关率=金融资产总量/经济生产总值）指标，从农村经济发展的整体水平来衡量；实际融量则用实际自有资金和外部实际注入资金来衡量。
2.测算结果
农村资金的主要来源可以分为两个部分：一部分是实际自有资金，即农户的存贷款数额，它取决于农户的收入水平；另一部分是外部资金的注入，主要表现为金融机构对农村的贷款，国家财政对农业的支持等。通过上述分析，将两部分资金进行汇总，计算出甘肃省农村金融的实际融量。并将理论融量与实际融量相减得到农村金融缺口；用当年的农村金融缺口除以当年的农村金融实际融量，得到相应的农村金融缺口率。结果见表1。
根据表1可以看出，2005—2006年，农村金融缺口率突然大幅度增加。2006—2011年，农村金融缺口率逐步减小。2011—2012年农村金融缺口率有所增加。2012—2014年农村金融缺口率逐渐减少。虽然农村金融缺口率时有波动，但农村金融缺口的规模却一直在不断扩大。
二、农村金融缺口预测
本文对其进行了预测。因为表2中的农村金融缺口（Y）为时间序列数据，所以构建ARMA模型进行预测。而ARMA模型是建立在平稳的时间序列基础上的，所以我们首先对农村金融缺口进行数据的平稳性检验。本文所用的检验方法为ADF检验法。
1.ADF单位根检验
只要检验的时间序列数据在任何一种回归形式下平稳，均可说明此时间序列数据平稳。运用Eviews7.2对甘肃省农村金融缺口数据的ADF检验结果如表2所示。
通過表2可以看出，农村金融缺口（Y）在任何一种形式下，它的检验值均大于1%、5%、10%的临界值；且其Prob值均远大于0.05。说明该时间序列Y显著接受H0，并不是一个平稳的时间序列。若要使时间序列平稳一般会采用差分法。但由于差分法会丢失原始数据的信息，所以考虑对原始数据Y直接处理，建立时间序列T。以2005年为1，2006年为2，以此类推，得到时间序列T，建立Y与T的趋势拟合模型，运用EVIEWS7.2进行拟合，拟合结果见表3。
根据表3可以看出，R2=0.96，常数项C，趋势项T的系数的伴随概率均小于5%，其余各参数也都为显著检验。说明拟合状况良好。对残差（YT）做不带趋势与常数项的ADF检验，得到的结果如表4所示。
根据检验结果来看，残差序列YT在显著性水平5%显著拒绝存在单位根的原假设，所以残差序列YT为平稳的时间序列，可以对其建立ARMA模型。
2. ARMA模型分析
通过对残差序列YT做相关图，结合AIC准则，选择用ARMA（1，2）模型来拟合残差，结果见表5。
综上所述，可以得到甘肃农村金融缺口YT的ARMA模型，拟合效果如图1所示。
通过以上步骤，可得到农村金融缺口（Y）的线性函数组：
利用Eviews7.2，对2005—2008年农村金融缺口进行预测。由于其动态预测图几乎为一条直线，预测效果很差，所以选用静态预测图来进行预测。预测结果如图2所示。
三、对策及建议
1.建立多样化的农村金融机构
现代农村的发展，资金不足是最大的制约瓶颈，社会资本在农村的流通缺乏吸引力，并在一定程度上受到国家宏观政策的制约，目前主要是政府主导。但是，随着近年来农村的快速发展，现有的金融机构已不能满足市场需求。如何加大政府资金投入，如何让社会资本向农村转移已成为当务之急。（1）要发挥好现有金融机构的作用，创新资金存贷服务方式，为农村经济结构调整和转型助力。（2）要持续加大政府财政投入，壮大支农资金存量，活跃农村金融市场，引导金融企业在农村发展，特别是要围绕农业结构调整，适度放宽贷款条件，增大贷款限额，扩大信贷范围。（3）要适度引入社会资本进入农村金融市场，稳慎发展一批民间金融组织，缓解农村贷款担保难的问题。四是要在不断发展壮大的前提下，积极探索发展符合农村特点的担保、信托、融资业务，形成相互补充、有序竞争的金融市场格局。
2.加快农村金融创新
发挥涉农金融主体的创新作用，设计出多元化的农村金融产品。制定多层次的营销方案，对不同的客户市场进行有针对性的定位，锁定营销目标。根据当地的农业现状，设计出与当地特色农业相结合的金融产品。加快电子化、网络化银行的建设与发展。增加农村金融试验点，及时总结经验教训。同时对广大的农民普及相关的金融知识，培养其金融意识。
3.加强农村信用信息平台建设
良好的信用环境，不仅可以降低农村金融市场的交易成本，而且有助于金融市场的稳健运行。所以必须加强农村信用环境建设。首先通过对企业和个人的信息进行征集、筛选、评估、发布，建立基础数据库。其次在县级人民银行建立关于“三农”的企业和个人信用信息平台，为企业和个人建立完整的信用档案，记录保存各个信用信息的历史数据。最后加强县级人民银行和各类农村金融机构的互联互通。
参考文献：
[1].周立.农村金融失衡与政策调整——广东东莞、惠州、梅州调查[J].农业经济问题，2005（7）：15—19.
[2].李诗源.西部地区农村金融供求的实证分析—基于青海省农户调查数据[J].开发研究，2010（2）：94—97.