作为我国金融体系中的重要一环，股份制商业银行的发展对于增强银行业的竞争力和活力，提高我国金融业服务水平具有不可忽视的推动和促进作用。无论在商业银行的经营管理理念和方法，还是在银行业务的创新方面，股份制银行都走在了我国银行业的前列，促进了我国金融业全面、健康、科学、快速的发展。随着我国金融业对外开放脚步的加快和资本金限制条例的出台，股份制银行的发展外部面临更大的竞争压力，内部受到资本金充足率的限制，发展速度放缓，资产赢利率下降，发展和经营策略急需调整和改善。改变股份制银行的现状可以从开发业务和改善资本构成，降低资本成本两方面着手。本文拟从资本结构这一角度，分析股份制银行的资本状况，并提出相关建议。本文在回顾和分析了资本结构理论发展历程，探究了股份制银行资本结构的特殊性之后，结合国内、国外的大量的研究文献和资本结构理论提炼出来的资本结构的各种影响因素，对股份制银行的资本结构状况做出了实证分析，并根据实证分析的结果从资本收益和资本成本的角度构建了一个最佳负债量模型。该模型表明，股份制银行要实现资本结构的优化，达到总资本成本最低，需要在银行内部实现资本调整，在外部实现股份制银行发展环境的改善，从这两个方面，文章有针对性的提出了改善银行资本构成，实现资本结构优化的意见和建议。