近年来,以大数据、人工智能等为代表的互联网技术发展迅猛,P2P、第三方支付等各种新兴产业方便了人们的生活,但是也带来了很多潜在的危险。2007年,中国第一家P2P网贷平台“拍拍贷”成立。近几年,网络借贷平台进入了爆发期,根据第三方专门机构“网贷天眼”的数据,截止2018年12月底,中国P2P网络借贷平台达到了6590个。在平台数量和交易量暴涨的同时,P2P平台也面临着许多挑战,平台诈骗、跑路事件频频发生,累计问题平台达到4970个,严重影响了互联网金融业的健康发展。本文从P2P风险的主要来源,借款人和平台角度,实证探究了借款人信用评分体系以及问题平台的识别要素。在借款人角度,使用某P2P平台的借款人交易数据进行分析,发现历史信用等级、年龄、是否有房屋、借款类型、信用卡额度、工资水平、婚姻状况对于借款人履约行为有显著影响。其中,历史信用等级越高,违约的概率越低;年龄越大违约概率越小;与没有房屋的借款人相比,拥有房屋的借款人违约概率较低;借款用途类型分为5组:(1)短期周转;(2)个人消费;(3)购车借款;购房借款;医疗支出;装修借款;(4)婚礼筹备;教育培训;投资创业;(5)其他借款;每组的违约风险递增。借款人信用卡额度越大违约概率越低;工资水平越高违约概率越低;四种婚姻状态(已婚、未婚、离婚、丧偶)的违约风险递增。并使用证据权重转换将结果转化成信用评分卡的形式。从平台角度出发,利用上海的P2P平台数据,探究问题平台的识别要素。实证结果表明注册资本、存续时间、平台背景、综合收益率、资金是否第三方存管、标的类型个数对于识别问题平台是显著的。注册资本越多,平台出问题的概率越低;存续时间越长,平台出问题的概率越低;有特殊背景的相比没有背景的平台出问题的概率更低;综合收益率越高,平台出问题的概率越高;资金在第三方存管相比于资金不存管的,平台出问题的概率更高;标的类型数量越多,平台出问题的概率越高。并在此基础上进行情景设定:(1)当存续时间为3年、无特殊背景、综合收益率为10%、资金有第三方存管、标的类型个数为2时,计算得出注册资本从1000万元逐渐变成1亿元,平台出问题概率从27.61%逐渐下降为17.36%。(2)当注册资本为5000万、无特殊背景、综合收益率为10%、资金有第三方存管、标的类型个数为2时,计算得出存续时间1年逐渐变成10年,平台出问题概率从57.36%逐渐下降为0.14%。(3)当注册资本为5000万、存续时间为3年、综合收益率为10%、资金有第三方存管、标的类型个数为2时,计算可得民营平台和有国企、银行、上市公司或风投背景的平台的出问题概率分别为22.64%和10.04%。(4)当注册资本为5000万、存续时间为3年、无特殊背景、资金有第三方存管、标的类型个数为2时,计算得出综合收益率从1%逐渐变成25%,平台出问题概率从3.74%逐渐上升为89.45%。(5)当注册资本为5000万、存续时间为3年、无特殊背景、综合收益率为10%,标的类型个数为2时,计算出资金有第三方存管和资金无第三方存管的平台的出问题概率分别为22.64%和54.79%。(6)当注册资本为5000万、存续时间为3年、无特殊背景、综合收益率为10%、资金有第三方存管时,计算得出标的类型个数从1逐渐变成7,平台出问题概率从18.05%逐渐上升为54.76%。