近年来,随看我国国民经济快速发展带动房地产市场不断升温,个人住房抵押贷款业务迅速发展起来,随之而来的是各种各样的风险也日益凸显。个人住房抵押贷款风险种类很多,包括抵押物处置风险、流动性风险、利率风险、提前还款风险和信用风险等。个人住房抵押贷款所隐含的风险也是巨大的,一旦爆发,又会因为金融活动的全球化而蔓延到其他国家和地区。2007年所爆发的美国次级住房抵押贷款风险正是因为金融活动的创新而给全球经济发展带来了严重的衰退。与美国次级债风险不同的是,受“无债一身轻”观念的影响,目前我国各大商业银行的个人住房抵押贷款风险主要是指借款人提前还款给银行造成的成本损失。虽然提前还款风险和美国次级债危机表面上看属于两种完全不同的风险类型,但次债危机所暴露的实质性的个人住房抵押贷款风险管理问题不容忽视,当前我们应该从美国次级债风波中吸取一些经验,不断提高我国商业银行管理个人住房抵押贷款风险的能力。在对提前还款风险的实证研究过程中,本文将总体样本分为正常还款组和提前还款组,从借款人特征因素、贷款特征因素、房产特征因素来选定解释变量。首先对所选取14个公共变量进行因子分析,以缩减变量维度和消除变量间的多重共线性问题。接着进行判别分析建立判别函数,并将研究数据代入所建立的判别函数,以此来预测判别各样本所属的风险类别,并为进一步的聚类分析打下基础。通过聚类分析将样本分为不同的提前还款风险等级,为进一步识别不同的提前还款风险等级的特征及其关键性影响因素提供一个分析平台。在以上实证分析基础之上,最后通过Logistic回归分析,分析不同提前还款风险等级类别的显著性影响因素,对银行进行提前还款风险管理实践提供一定的帮助。