改革开放以来,我国经济快速发展,资本市场已成为我国社会主义市场经济体制的重要组成部分。随着公司制企业的不断发展,两权分离更加彻底。然而,近年来,国内外的欺诈丑闻也层出不穷。例如,安然、美国电信公司和巴林银行均因非法经营而倒闭;三鹿奶粉事件、华源集团信用危机、三九集团财务危机都是由于风险管控不当造成的;“乌龙指”事件也暴露了内部控制信息系统的漏洞;此外,还有凌驾于管理层之上的中航油事件和“亚伦窝案”、中国南方航空公司员工的腐败等等。众多案件影响深远,情节严重。这一系列舞弊案件引起了人们对内部控制的关注。各国都颁布了相关的法律法规。我国的内部控制法律法规也在不断完善中,但是舞弊案件仍然频繁发生,这些舞弊案件的发生与内部控制制度不健全和执行力不强有关。中国内部控制制度建立较晚,发展较为缓慢。许多上市公司内部控制意识薄弱。《企业内部控制基本规范》作为一个分水岭,在颁布该规范后,众多的专家学者以及业内精英越来越对内部控制的重要性引起了重视。规范也指出,切实保障在建立和实施内部控制过程中,五要素能达到相关要求,从而实现提升内控质量的目的。产权是公司治理的基础,而公司治理又是控制环境里最基本最重要的因素,且控制环境又为内部控制提供了企业架构保障了组织纪律,由此显而易见股权结构以公司治理为媒介对内部控制产生影响。本文将股权结构分为股权集中度和股权制衡度,分别从这两个角度研究股权结构对内部控制有效性的影响机制。本文将运用文献研究法、案例分析法和实证研究法,以医疗上市公司为研究对象,根据本文的研究主题进行研究。首先,理清了研究思路与研究框架,并在此基础上查阅相关文献,界定相关概念,归纳梳理研究现状,为下文做好理论准备。其次,在剔除影响内部控制有效性的其他因素后,选取欣龙控股、福瑞股份、美亚光电作为分析对象,利用评价指标的优势构建科学合理的评价体系,结合《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制评价指引》和COSO委员会发布的《内部控制-整合框架》,以内部控制五要素为基础构建内部控制指标体系,将股权结构分为股权集中度和股权制衡度两个方面,采用控制变量的研究方法,控制一个变量不变,研究另一个变量对内部控制机制有效性的影响,从而得出研究结论。从内部控制要素的角度来看,股权集中度和股权制衡都能改善内部控制环境、风险评估、控制活动和监督指标。也就是说,股权越集中,股东之间权力越能相互制衡,公司的内部控制的有效性相应的越高。由于用五要素来评价衡量公司内部控制有效性仍存在着过于笼统等缺陷,本文收集了相关数据,设计相关变量,从实证角度构建多元回归模型,从股权集中度和股权制衡度两个方面探讨股权结构对内部控制有效性的影响,验证案例分析得出的结论,使该结论更加可靠。最后根据研究结果,向医疗类上市公司和相关监管部门,提出优化股权结构的建议,指出本文的不足并提出展望,为构建完善的内部控制体系提供参考。