论文部分内容阅读
文章从CPPI策略中的期初风险乘数入手，以CPPI策略长期增长率及幂效用函数最优化为优化原则，求解最优风险乘数。以上证综合指数为样本数据，运用实证分析，对比不同行情下、采用不同期初风险乘数的CPPI策略绩效，分析风险乘数对CPPI策略的影响程度，探讨最优风险乘数的优越性。
CPPI策略风险乘数优化及实证
【摘 要】
：
文章从CPPI策略中的期初风险乘数入手，以CPPI策略长期增长率及幂效用函数最优化为优化原则，求解最优风险乘数。以上证综合指数为样本数据，运用实证分析，对比不同行情下、采用不同
【机 构】
：
中央财经大学中国精算研究院
【出 处】
：
统计与决策
【发表日期】
：
2015年11期
其他文献
人力资本投资是扩大中等收入群体规模的重要驱动因素。文章基于1985~2012年的数据,采用协整检验和Granger因果关系分析法研究人力资本存量和中等收入群体比重的协整关系和两
文章结合期望在职时间、人力资本映射资产价值的现金流现值等要素构建了企业人力资本内在价值基础期权折算模型,并结合叠期循环特性的人力资本内在价值期权化利益实现进行Bla
文章通过灰色关联分析（GRA）探究文化产业与非文化产业指标之间存在的关联关系,剔除关联关系较弱的解释变量,建立偏最小二乘（PLS）回归模型以分析影响因素的弹性作用。计算文化产业
文章在居民最优消费行为理论分析的基础上导出了动态面板回归计量模型,对我国1985~2010年间30个省市的三类公共支出对居民消费的影响进行了实证分析。研究结果发现：基础设施公
文章在知识生产函数的基础上建立了人力资本与区域技术创新关系的静态模型，利用2002~2011年30个省市的面板数据，实证分析了一般人力资本、特殊人力资本对区域技术创新作用的特
文章首先由耕地面积代表土地资源扩展到由耕地、林地和牧草地共同代表土地资源;其次,将相对资源承载力模型中加入各类资源间匹配项,以及改变权重赋值方法对模型进行改进,并应
文章界定了城市建设满意度的内涵,构建了城市建设满意度评价的指标体系,并通过对459名天津市居民进行问卷调查以及数据的回归分析,确定了各评价指标的权重,运用该指标体系对
文章以国有集团企业的所有权结构及其使用关系人交易程度高低作为切入点,研究影响中国集团企业投资效率的原因。发现国有集团企业的关系人交易会给投资效率带来一定的负面影
统计数字是现代社会生活中的重要组成元素，统计方法也已是当代社会科学研究、尤其是量化研究不可或缺的分析工具，但统计学自身还较少成为社会科学的分析对象，对统计分析方法如何
文章在分析多方博弈下统计腐败特征、探索统计反腐面临种种困难的基础上,运用预防理论、制度化关联理论、协同理论和责任管理原理,深入剖析了统计腐败泛滥的根源,从而提出了