纳税筹划在企业财务管理和人力资源管理中的重要性得到越来越多的企业高管的认可,正在成为企业降低综合成本、激发员工活力、提高企业经济效益、实现股东利益最大化的重要手段。随着税收法律法规的不断健全、现代化税收征管体系的建立以及社会信用体系的不断完善,纳税筹划将成为企业和个人节约税款、增加税后收入的唯一且安全的途径,研究纳税筹划具有非常广阔的前景和现实意义。本文以2019年1月1日实施的新个人所得税法为背景,利用财税[2018]164号公告发布的改革过渡期个人所得税全年一次性奖金、股权激励等税收优惠政策,在整理归纳国内外纳税筹划理论研究的基础上,选取境内上市的A公司员工物质激励作为研究对象,通过实地调研获取A公司物质激励模式与财务、纳税、薪酬、股价等方面的数据,综合考虑A公司内部治理、员工物质激励、股票价格等因素的影响,通过理论分析和数据检验,从公司的角度出发对员工物质激励进行个人所得税筹划研究,为A公司量身定制出在2019-2021年进行物质激励个人所得税筹划的方案,对其他企业的物质激励政策制定有实际意义和参考价值。本文研究发现:(1)企业在薪酬激励中对员工工资、薪金进行个人所得税筹划可以为员工节约税款,增加员工税后收益,从而提升薪酬激励的效应;(2)股权激励个人所得税筹划中,对税后收益影响最大的因素是公司未来股价。