随着经济发展的转型,我国经济下行压力增大。2015年以来,中国经济发展进入新常态,经济结构调整不断,我国各商业银行业绩增速下滑明显,商业银行的不良资产余额也随之日益增加,根据银保监会统计,从2015年到2018年,我国商业银行的贷款规模增长了11.2%,不良率指标增长了0.3个百分点。在不良率迅速攀升的背景下,各家商业银行急需寻找到一种能够快速高效的“降低”不良贷款指标的方法,而无论是贷款重组、打包转让、亦或是诉讼清收,都无法满足商业银行快速、大量处置不良贷款的需求。与此同时,2017年,财政部颁布了新版的《金融企业呆账核销管理办法》,这一新办法与旧办法相比,最为突出的特点就是增强了商业银行化解问题类资产的能力。那么,财政部这一新办法的出台,对于商业银行的不良贷款处置会带来什么样的影响呢。本文以J银行为例来探究这一影响。在J银行不良贷款处置分析中,分别以重组及核销作为表内表外处置方式的代表。对比发现,2015年至2018年之间,J银行不良贷款总额逐年增加,而J银行却逐步压缩了重组了规模,同时快速增加核销规模,尤其是在2017年新版《核销管理办法》出台后2018年,J银行不良贷款核销总额高达500亿,是重组贷款总额5倍。那么,为什么J银行会选择用核销的方式来处置金额如此巨大的不良贷款呢,笔者重点分析了核销对银行不良指标及利润指标的影响机制,研究发现,在维持核销前不良贷款拨备覆盖率不变的情况下,核销不良贷款能为银行释放部分拨备,增加银行利润;在维持核销前贷款拨备率不变的情况下,核销不良贷款需要增加银行贷款拨备,减少银行利润。因此,核销虽然是一种不良资产处置手段,但却能调节银行利润及不良指标,满足商业银行快速高效的“降低”不良贷款指标的目的。这正是J银行运用核销手段大量处置不良资产的原因,也是财政部新版《金融企业呆账核销管理办法》所产生影响的直接体现。由此,本文指出了核销对利润的影响机制,并通过假设分析,分别讨论了J银行在核销加回后的利润及指标情况,以及保持核销前不良率及拨备覆盖率对银行利润的影响。并指出,核销是J银行调节利润及不良指标的重要手段。财政部2017年颁布《金融企业呆账核销管理办法》实际上是为商业银行打开了方便之门,在不良贷款大规模爆发的背景下,为商业银行提供了一条快速“压降”不良贷款的路径,进而通过拨备计提影响利润,使商业银行在利润与指标的调节上有了更多的自主权。事实上,随着核销条件不断的放宽,核销已不再是不良贷款的处置手段,而是调节手段。事实上,不良贷款的核销是银行不良贷款“出表”的一种重要手段,商业银行通过核销,将部分不良贷款“移出”资产负债表,提高账面银行资产质量。但实际上,不良贷款的核销并不能实现不良贷款的真正收回。核销后的不良资产仍然是银行金融资产的一颗“毒瘤”,侵蚀银行经营利润,增加银行经营风险。在最后的建议与总结中,本文就不良贷款核销及J银行的不良贷款现状分别给出建议,J银行应着力于不良贷款的化解,丰富处置方式,组合运用各种不良贷款处置手段,重视实质清收。