我国的消费金融机构由具有消费金融牌照的15家消费金融公司及没有牌照但也可以从事部分消费金融业务的企业构成，后者比较有代表性的是依托于大型电商建立的互联网消费金融平台。当前形势下，在外部融资渠道不足、融资成本高企的情况下，只贷不存、资金来源不足成为消费金融机构普遍面临的发展障碍。资产证券化作为新型金融工具，能够增加发起人的资金来源，使企业获得低成本融资，拓宽融资渠道，有效分散风险，优化资产负债表，提高流动性和资金使用效率，扩大业务规模，因而成为消费金融机构大力发展的新的重要融资渠道。在实践中，我国直到2015年才出现首个消费金融领域资产证券化的成功案例—京东白条ABS，值得一提的是，消费金融领域的资产证券化道路，互联网消费金融平台走在了传统消费金融公司的前面。在此之后，众多互联网消费金融平台和传统消费金融公司纷纷布局消费金融资产证券化领域。继京东白条ABS、分期乐ABS分别在深交所、上交所发行之后，2016年1月，传统消费金融公司的首单ABS产品由中银消费金融有限公司发行。　　消费金融具有单笔贷款金额小、期限短、分散度极高、无抵押无担保的特点，因此消费金融资产证券化产品的交易结构相对于其他资产证券化产品具有明显不同的特点。本文在整理归纳消费金融资产证券化经典理论的基础上，理论联系实际，选择目前消费金融领域具有代表性的资产证券化产品并对其交易结构和运作模式进行分析和比较，总结其特点和优势。在前文的基础上，总结当前消费金融领域资产证券化的经验，揭示存在的不足和面临的发展障碍，提出改进建议，得出同业开展此类业务时在产品设计和风险防范方面的启示。