商业银行作为一个盈利性金融机构,其盈利能力是其持续稳定发展的前提,它不仅是商业银行内部资本积累的有效途径,也是吸引投资者不可或缺的条件,此外盈利能力在一定程度上反映了银行抵抗风险的能力,是银行储户债权的有力保障,可以说盈利能力是银行生存和发展的支柱之一。近年来,随着经济全球化的逐步加深和我国金融市场的不断开放,外资银行不断涌入,这给我国上市商业银行盈利性带来了巨大冲击。在这种背景下,各商业银行纷纷采取引入境外投资者、优化公司治理、跨区域经营等措施提高盈利能力。此外,自深圳发展银行上市以来,我国商业银行也纷纷加入到上市融资的大潮中,截止2011年末我国已有16家商业银行实现了成功上市,这不仅有利于上市商业银行扩充资本规模,也极大地提高了商业银行的盈利能力,但与国际大型商业银行相比,其盈利性仍存在较大差距。加之我国利率市场化步伐逐步加快、金融“脱媒”现象日益加深,这些都使得我国上市商业银行传统利差盈利模式受到极大挑战,这就要求各上市商业银行必须加快转变经营模式,提高盈利能力。本文的研究目的就是通过对上市商业银行盈利能力影响因素的分析,提出提高其盈利能力的对策建议,这不仅有利于各上市商业银行找出制约其发展的深层次原因,分析其在行业竞争中的优势和劣势,从而制定相应的发展策略应对日益激烈的行业竞争,同时还能够有效补充和完善商业银行综合评价体系,有重要的理论意义。在研究内容上,本文首先界定了商业银行盈利能力这一概念,并列出了衡量商业银行盈利能力的各项指标,然后从资产收益率、净资产收益率、净利息收益率、非利息收益率、净利润总额和资产规模等多个方面分析了目前我国上市商业银行的盈利状况,并指出了其盈利中存在的问题,即中间业务收入低、成本控制能力弱、资产规模不经济、资产质量不高、资产负债率高等。本文第三章将影响上市商业银行盈利能力的因素分为三个层面,即宏观经济层面、行业层面和银行层面,其中,宏观经济层面的影响因素包括经济周期和通货膨胀,行业层面因素包括银行业市场结构和金融市场结构,而银行层面因素包括资产规模、资产质量、资本充足度、业务结构、营运效率、资本结构和产权结构,随后本文分别就各因素对上市商业银行盈利能力的影响进行了理论分析,为下文实证研究中的指标选取提供依据。本文第四章在充分借鉴国内外研究成果的基础上,选用了相关指标并运用面板数据模型对影响我国上市商业银行盈利能力的因素进行回归分析,从众多内、外部因素中分离出对上市商业银行盈利能力产生影响的因素。回归分析结果显示,在众多因素中只有国内生产总值(GDP)、消费者价格指数(CPI)、市场份额(MS)、金融市场结构(FMS)、资产质量(ZC)、营运效率(INF)和资本结构(CS)等7个因素对上市商业银行盈利能力有显著影响,而市场集中度(HHI)、资产规模(TA)、资本充足率(CAR)、业务结构(FER)和产权变量(D)对盈利能力没有显著影响。最后文章在对回归结果进行分析的基础上,从控制银行规模、提高资产质量、开发中间业务、控制成本支出、调整资本结构、充分利用资本市场等六个方面提出了提高我国上市商业银行盈利能力的政策建议。