论文部分内容阅读
VaR是加强金融市场风险预警管理的有效工具。选取2010年1月1日至2012年5月11日的上证综合指数和深证成指的日收盘价，对正态分布与分形分布假设下的VaR值进行比较分析，结果显示：不同时点的波动性变化较大，对风险的估计必须保持实时性；相对正态分布，分形分布能更好刻画中国股市尖峰厚尾特征，能更准确度量风险。