我国商业银行个人理财业务处于发展初期,理财产品的设计同居民个人需求还存在着一定差距,目前只是银行现有产品的简单组合,还不能为投资者提供量身定做的个人理财产品。随着外资银行大举进入我国金融市场,我国银行将受到外资银行成熟个人理财业务的挑战,如何加快产品创新,为客户提供满足个性化需求的金融产品,从而赢得客户、扩大市场份额,是一项重大课题。鉴于此,本文运用投资组合理论,在客户细分的基础上,尝试在我国银行个人理财业务中引入投资组合优化模型和定量分析方法,为加快产品创新、推出个性化理财产品提供了理论依据。本文共分为五部分:第一部分对我国商业银行个人理财业务的情况进行一个总体分析。首先界定了个人理财的含义,考察了我国银行个人理财产品和服务的现状,剖析了目前期存在的一些问题及深层次的原因。第二部分从客户角度将客户分为风险厌恶型投资者、风险中立型投资者和风险偏好型投资者。为了帮助银行判别客户符合的风险类型,分析了影响客户风险态度的因素及评估客户风险态度的方法。第三部分从投资计划的角度分析了制定投资计划的理论基础:马柯维茨投资组合理论、资本资产定价模型、行为金融投资策略和生命周期理论。第四部分从投资风险的角度分析了如何利用投资分散化来降低风险,以及如何用风险价值(VaR:Value at Risk)的方法来计量风险。第五部分利用个人理财的生命周期理论并结合客户的风险态度,得出在不同的人生阶段如何为客户制定合理的理财规划。