近年来,中国经济进入新常态,经济由高速增长阶段转向高质量发展阶段,经济形势总体运行稳中向好,但是稳中有变、变中有忧,全球经济复苏动能衰减,单边主义和贸易保护主义抬头,中美贸易摩擦不断,经济面临下行压力。作为国民经济体系的重要组成部分和运转枢纽,银行业的发展与宏观经济形势息息相关,随着利率市场化改革不断推进,金融脱媒日益凸显,中国金融业对外开放的大门越开越大,同时互联网金融野蛮生长,依托其互联网技术和大数据平台优势,打破传统银行业竞争格局,随着监管部门持续强化银行业监管,深化银行业市场乱象整治工作深入推进,银行业发展背景正在发生深刻变化。作为县域地方性金融机构,农村商业银行在支持县域经济社会发展中发挥着重要作用。2013年以来,M农村商业银行借助银行化改革实现较快发展,存贷款市场占有率居全县金融机构首位。但是,由于改革发展中积累的矛盾问题长期得不到解决,2018年以来,M农村商业银行各项业务指标下滑明显,存、贷款结构不合理,信用风险暴露,不良贷款反弹明显,网格化营销推进慢,产品手段单一,公司治理形式化、人员配备不合理、体制机制不完善等深层次矛盾逐步显露。可以说,M农村商业银行目前正处于爬坡过坎、转型发展的关键时期。本文基于以上研究背景,综合运用文献研究法、实地调研法、对比分析法等研究方法,研究M农村商业银行发展战略。首先,运用PEST分析法对政治法律环境、经济环境、社会文化环境、技术环境等宏观环境进行分析;其次,借助波特五种力量竞争模型,对M县域银行业竞争环境进行分析;最后,运用SWOT分析法,综合分析其外部机遇与挑战、内部优势和劣势,进而确定M农村商业银行转型发展战略。同时,提出配套的战略实施和保障措施,主要包括零售业务转型、现代服务转型、精细化管理转型、风险防控转型四个方面,并从完善公司治理、强化内部审计、提高科技支撑、加强安全稳定、提升合规意识五个维度,构建起战略实施的保障机制。发展战略事关农村商业银行发展方向、市场定位、竞争优势、发展目标。在当前竞争日益激烈的发展格局下,农村商业银行要实现持续长远发展,必须制定科学的发展战略,这是确保农村商业银行获得持久竞争优势的内在要求。农村商业银行银行化改革较晚,目前部分省市信用社或农村合作银行尚未完成银行化改革,在公司治理特别是战略管理方面,普遍重视程度不够,且缺乏相关的管理经验和实践能力。所以说,本文研究成果不仅对M农村商业银行提供发展战略,对其他农村商业银行也具有一定的借鉴意义。