在我国资本市场不断发展的大背景下,上市公司常选择兼并或者联营等形式获取更大优势,产生了繁杂的关联方关系及交易。关联方之间的交易虽然可以帮助公司减轻交易成本负担,实现更好的经营效益,但很容易被上市公司利用其复杂与隐蔽的特性作为欺诈投资者、虚增利润的工具,严重影响资本市场的良好发展秩序,使作为独立第三方的审计机构面临着如何对关联方交易进行有效审计的难题,关联方交易审计失败的发生轻则影响投资者进行正确经济决策,重则使对社会成员对第三方审计产生信任危机。因此,对上市公司关联方交易审计进行研究具有一定的现实意义,可以助力会计师及事务所更好地执行关联方交易的审计任务,防范关联方交易审计失败的发生。本文将立足国内上市公司关联方交易日益繁多的背景下,以典型舞弊案例之一的东方金钰财务舞弊案例为研究对象,主要采取案例研究法探讨关联方交易审计失败问题。本文以相关审计理论概念为基础,结合具体案例公司东方金钰自身特点、关联方交易舞弊手段及会计师事务所审计行为分析,找出审计过程中明显或潜在导致此次审计失败的因素,进而明确关联方交易审计失败原因、提出防范审计失败对策。本论文研究成果主要体现为该案例中审计失败的具体原因分析及提出了关联方交易审计失败防范对策。经分析研究得出,该审计案例的失败具体原因有以下几方面:审计主体对其发生的关联交易实施的风险评估程序没有到位,没有合理了解与评估被审单位的关联方交易背景、内控情况与关联方交易重大错报风险;会计师与事务所函证程序、隐性关联方识别程序、分析性程序等关联方交易审计程序应用不足;此外会计师与事务所还存在独立性缺失、关联方交易审计质量控制机制不完善的问题。根据现有原因进一步讨论会计师与事务所如何应对关联方交易审计失败:一要有效执行关联方交易审计风险评估程序,深入了解关联方交易的业务背景与重大错报风险,合理评估内控有效性;二要优化关联方交易审计方法,充分识别未披露关联方,积极应用函证程序、分析性程序等审计程序;三要保持审计独立性,进一步完善关联方交易审计质量控制机制,积极与企业内部监督部门、社会媒体、政府机构等其他主体联动形成监督合力,最大程度降低关联方交易审计失败概率。