近年来，随着我国国民经济的快速增长，居民收入水平的不断提高，消费者保障和投资的需求日益增长，投资型寿险在我国保险市场上的地位越来越重要。投资型寿险，既具有保险功能，又具有投资功能，在寿险市场的发展过程中扮演着不可替代的角色。自1999年平安保险推出首款投资连结保险以来，投资型寿险快速增长。2008年，投资型寿险保费收入已占寿险保费收入的85％，其中，分红寿险保费收入为3799亿元，占寿险保费收入的57％;投资连结保险保费收入425亿元，占寿险保费收入的6％;万能寿险保费收入1451亿元，占寿险保费收入的22％。尽管我国投资型寿险的占比较高，但是，由于我国的投资型寿险起步较晚，尚属于发展的初级阶段，在发展过程中依然存在许多问题，这些问题如不及时解决，将影响我国投资型寿险的健康发展，同时还增大了投保人的投资风险，进而影响我国保险业的长远发展。　　本文在概括了投资型寿险的含义，分类及特征等基本内容之后，介绍了投资型寿险在国内的发展背景和国外的发展现状，接着详细阐述了我国三种投资型寿险，即分红保险、万能保险、投资连结保险各自的特点。还对我国投资型寿险的发展历程及影响因素进行了分析。最后，提出我国投资型寿险发展过程中存在的问题，并提出了有关建议。本文共分四个部分:　　第一部分为投资型寿险概述。投资型寿险是相对于传统寿险而言的，它是随着金融工具多样化发展而产生的。第一节介绍了投资型寿险的起源。分红保险、万能保险和投资连结保险分别起源于英国、美国、荷兰。投资型寿险在欧美国家的发展已几十年乃至几百年，而在我国的发展才仅仅十多年。第二节中介绍了投资型寿险的概念及基本原理，并明确本文所讲的投资型寿险主要是指分红保险、万能保险、投资连结保险。在第三节中对投资型寿险和传统寿险及其他金融产品进行了比较。对三种投资型寿险产品与传统型寿险产品之间的特点做进一步的对比分析，从而更好地说明投资型寿险的特征。在本节中，本文又从流动性，风险性，和保险功能这几个方面分析了投资型寿险与银行存款、国债，证券投资基金，及股票的异同。最后介绍了美国和英国投资型寿险业务发展的状况。　　第二部分为投资型寿险业务发展状况，主要介绍了我国投资型寿险的发展历程及影响其发展的因素。在第一节我国投资型寿险业务发展状况中，主要从投资型寿险出现及热销阶段、投资连结保险销售低迷，分红保险占据主流阶段、投资连结保险恢复，投资型寿险迅速发展阶段三个部分对我国投资型寿险的发展情况进行了介绍。第二节主要为影响我国投资型寿险发展的因素。本节主要从影响投资型寿险的总量变化及结构变化两个部分，对影响投资型寿险的发展因素进行了分析。在对影响投资型寿险总量变化的因素介绍当中，主要介绍了可支配收入、投资收益率、投资倾向等因素对投资型寿险的影响。在可分配收入对投资型寿险的影响中，本文认为可支配收入水平与人寿保险需求有着正相关的关系，当可支配收入增长时人们更有能力来购买保险。在投资收益率对投资型寿险产品的影响中，阐述了投保人选择购买投资型寿险的主要原因是看重投资型寿险的理财功能，因而寿险公司的资金运用收益情况决定了投资型寿险产品的竞争力和销售前景。在投资倾向对投资型寿险的影响中介绍了居民储蓄意愿减弱，有转向其他投资领域的倾向，而投资型寿险则是非常好的理财选择;对影响投资型寿险结构变化的因素介绍当中，主要是对投资型寿险发展三阶段中，投资型寿险结构变化的主要原因进行了介绍。利率的下调，利差损的出现为投资型寿险的出现创造了条件;资本市场的波动，宣传误导引发退保风波等原因导致投资连结保险销售遭遇困境，分红险占据主导地位;资本市场收益转好，促使投资连结保险业务逐步恢复，万能保险业务快速发展。　　第三部分主要阐述了投资型寿险在发展过程中存在的问题。随着投资型寿险的不断发展，我国的寿险业务发展水平上了一个新的台阶。但由于我国保险事业相对落后，金融市场的发展还很不完善，相关的法制建设也还不能跟上业务发展的要求，投资型寿险业务在发展过程中依然存在一些问题:如投资型寿险的保障水平较低、投保人对投资型寿险认识不足、寿险公司对投资型寿险管理水平较低、寿险公司经营思想存在误区等。　　第四部分主要是针对我国投资型寿险在发展过程中所遇到的问题，提出了相关建议，指出了投资型寿险未来的发展方向:一是增强保障功能;二是投保人需提升认识水平;三是寿险公司需提高管理水平;四是监管机构需继续加强引导与规范。　　投资型寿险在我国寿险市场刚刚起步，虽然取得了不俗的业绩，有了良好开端，但与国际上经营投资型寿险产品非常成功的一些发达国家相比，还有很大差距。投资型寿险与传统寿险相比较，在产品设计、业务操作、费用管理、成本核算、投资收益计算等方面都复杂得多，监管机构要对投资型寿险加强监管，并不断地适应保险市场发展要求，不断创新，做到全面规范市场，以促进业务的健康发展。同时，作为销售投资型寿险的寿险公司更应千方百计提高服务质量，加强风险防范，提高投资效益，以高度负责的态度做好资金管理，要珍惜投保人的血汗钱让保险资金实现最佳的效益，以回报社会，回报保户。只有这样，才能赢得更多的保户从而最终赢得市场。