交易信用是指企业与企业之间在产品或服务的正常购销活动中,由于延期付款或者提前付款所形成的借贷关系。交易信用是与企业间发生的真实交易行为相联系的一种直接信用。由于交易信用通常具备信号传递作用、价格歧视功能、交易成本优势、以及短期融资功能等特点,交易信用在现代商业实践中得到了越来越广泛的应用。目前在金融学和运营管理领域,国内外已有相当多的论文专门研究交易信用问题。近些年来,随着供应链管理实践的发展,学术界开始重视交易信用在供应链协作管理中的地位和作用,但主要集中于研究延期付款形式的交易信用对供应链绩效的影响,而以提前付款期限作为内生变量的交易信用激励机制,以及由交易信用与其他协调契约构成的组合激励机制是以往供应链管理研究中很少涉及的重要课题。本论文以面向供应链协作管理的交易信用激励机制为研究对象,分析了交易信用对供应链成员的激励与补偿作用,考察了交易信用激励机制对供应链协作管理绩效的影响,探讨了供应链系统的利润增量或成本节约的合理分配,以及提出了由交易信用和收益共享(或二次订货策略)构成的组合激励机制。全文共分为七章,其中,第一章阐述了论文的研究背景及意义、主要内容和创新点;第二章对交易信用的基础理论、交易信用与运营决策的交互关系、供应链协调机制等相关研究文献进行了回顾和总结。第三章在制造商向零售商提供一定数量折扣的情形下,研究了提前付款形式的交易信用激励机制。本章研究发现:给定其他参数不变,随着市场需求的增大,或者生产速率的提高,或者订货准备成本的上升,又或制造商机会投资收益率的下降,最优的订货批量将会增加。而且,交易信用激励机制的合理设置还要考虑到供应链成员的机会投资收益率的相对大小。一方面,当制造商的机会投资收益率比零售商的更高时,通过采用基于数量折扣的交易信用激励机制,能够实现对分散式供应链的协作管理;另一方面,当零售商的机会投资收益率相对较高时,制造商不需要为了激励零售商增加订货批量而给予数量折扣,此时可以向零售商提供延期付款形式的交易信用,从而对零售商的采购策略继续加以优化与协作控制。第四章在制造商可以通过额外投资压缩提前期的情形下,研究了基于提前期压缩成本分担的交易信用激励机制。本章研究表明:给定其他参数不变,当提前期加速因子减小时,最优的订货批量将会增加;而随着安全库存因子的增加,或者市场需求波动的增大,又或资金机会投资收益率的提高,最优的提前期长度将会缩短。本章研究还表明,当提前期压缩的成本系数足够小时,通过设计基于成本分担的供应链交易信用激励机制,能够使制造商的年平均总成本得到较大幅度的节约,甚至比纯粹交易信用激励机制协调下的成本节约额度还要多,同时可以保证零售商的年平均总成本不会出现任何增加。然而,当提前期压缩成本系数较大进而可能导致制造商无利可图时,制造商将会放弃对提前期压缩的投资;此时,需要通过提供延期付款形式的交易信用来协调零售商的订货策略。并且,依赖于各自的相对风险规避态度,制造商和零售商运用纳什讨价还价模型,对供应链系统的最优成本节约进行了公平分配,从而实现了双方年平均总成本境况的共同改进。第五章在制造商愿意直接给予消费者价格补贴的情形下,研究了基于价格补贴的供应链交易信用激励机制。本章研究表明:给定其他参数不变,随着制造商直接给予消费者的价格补贴率的提高,零售商的最优订货批量将会增加。因此,制造商可以通过制定价格补贴政策来引导零售商的采购策略选择。本章研究还表明,对于需求价格弹性不同的市场环境,需要灵活地设置交易信用激励机制。首先,当需求缺乏弹性或者需求弹性比较低时,制造商由于无利可图而不愿意向消费者提供任何的价格补贴。此时,制造商与零售商单纯利用交易信用激励机制就可以有效地协调双方的策略选择。其次,如果需求相对富有弹性,或者当顾客对实际零售价的变化足够敏感时,通过制定基于价格补贴的交易信用激励机制,在能够满足零售商参与约束的前提下,可以使制造商获取与初始利润相比更大的年平均总利润,甚至比纯粹交易信用激励机制协调时所得到的利润还要多。并且,取决于双方的相对风险规避态度与议价能力,运用非对称纳什讨价还价模型,对供应链系统的最优利润增量进行了合理分配,从而使各自的年平均总利润水平得以提升。第六章在随机需求依赖促销努力的情形下,研究了由交易信用和收益共享(或二次订货策略)构成的组合激励机制。本章研究表明:给定其他参数不变,当制造商的促销补贴率增加时,最优的促销投入和订货数量将会增加;当制造商允许(要求)零售商延期支付(提前支付)的信用期增加时,最优的订货数量和促销投入将会增加(减少)。本章研究还表明,单一的合作促销方案尽管可以鼓励零售商将促销投入提高至供应链系统的最优水平,但是无法解决零售商订货数量不足的问题;于是,提出了由交易信用和收益共享构成的组合激励机制,可以引导零售商将订货数量和促销投入同时增加至系统的最优水平,从而改善了分散式供应链的运营绩效。而且,在需求分布未知的市场环境下,需求的波动程度越大,该组合激励机制越能有效地在供应链成员之间分散风险,充分发挥对分散化决策供应链的协调作用。此外,本章还提出了由交易信用和二次订货策略构成的一种新的组合激励机制。通过适当调整组合激励机制的相关参数,可以对供应链的总体期望利润进行任意的分配,进而实现了分散式供应链的完全协调。第七章对全文结论进行了总结,并指出了本论文研究的不足和进一步研究的方向。本论文的创新点主要体现在以下几个方面:(1)设计了以提前支付期限作为内生变量的供应链交易信用激励机制,揭示了提前付款形式的交易信用对供应链成员的激励与补偿作用,而以往文献往往将交易信用视为给定的外生变量。近年来,一些文献开始关注交易信用对供应链的协调作用,但主要集中于研究延期付款形式的交易信用,并且往往将其视为给定的外生变量。现实中供应链节点企业之间提前付款的情况也是经常发生的,而且会关乎到各个成员企业利益的协调。因此,设计以提前支付期限作为内生变量的交易信用激励机制,可以充分发挥交易信用对供应链成员的激励与补偿作用。这是贯穿本文的一个创新点。首先,本论文在制造商向零售商提供一定数量折扣的条件下,通过采用提前付款形式的交易信用,对零售商的采购策略进行了优化与协作控制;然后,本论文假设制造商可以通过额外的投资压缩提前期并且与零售商分担压缩成本,将提前期视为制造商的一个决策变量,继续将提前付款形式的交易信用作为一种激励工具,研究了供应链成员的订货量、提前期、以及信用期等策略的优化选择。(2)提出了基于价格补贴的供应链交易信用激励机制,得到了供应链成员的最优订货批量、最优价格补贴率、以及最优提前支付信用期,分析了成员企业的相对风险规避态度与议价能力对系统新增利润分配的影响。以往文献很少关注现实中较常见的生产商直接向消费者提供价格补贴的商业行为,这一方面的理论与应用研究仍然远远滞后于商业实践的发展。为此,考虑制造商直接给予消费者价格补贴对市场需求的影响,设计基于价格补贴的供应链交易信用激励机制,研究了分散式供应链的协作管理问题,得到了供应链成员的最优订货批量、最优价格补贴率、以及最优提前支付信用期等运营、营销乃至财务管理方面的联合协调策略,并且分析了成员企业的相对风险规避态度和议价能力对供应链系统的新增利润分配的影响。这也是本文的一个创新之处。(3)分别在需求分布已知与未知的情形下,提出了由交易信用和收益共享(或二次订货策略)构成的供应链组合激励机制,并论证了组合激励机制对分散式供应链协作管理绩效的提升作用。本论文假设随机需求依赖零售商的促销努力,分别在随机扰动项服从任一分布类型与需求分布具体形式未知的情形下,揭示了由交易信用和收益共享构成的组合激励机制对于供应链成员利益的协调与补偿作用,考察了市场需求波动对分散式供应链协作管理绩效的影响;而且,考虑到零售商在销售季节末可能拥有的二次订货机会,还提出了由交易信用和二次订货策略构成的一种新的供应链组合激励机制,同样实现了分散化决策供应链的完全协调的目标。