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在我国经济增速换档、发展方式和发展动力转变的新常态下,金融脱媒化、利率市场化以及金融科技的飞速发展导致商业银行传统利息业务的利润空间大幅缩小。迫于压力,我国银行业开始逐步调整业务发展模式,积极发展各类非利息业务,试图寻找新的利润增长点。非利息业务的快速发展在扩大银行盈利空间的同时,也带来了风险。2008年金融危机表明,金融市场自由化、复杂化会导致银行间表现出高度的关联性,银行的个体风险最终会传染到整个金融系统。因此,探讨非利息收入对银行个体风险和系统性风险的影响是十分有必要的。本文从银行个体风险和银行系统性风险两个角度,非利息收入整体、非利息收入结构和资产规模异质性三个方面,综合考察了非利息收入对银行风险的影响。首先以我国86家商业银行2008-2017年的年度数据作为总样本,采用两步法系统GMM模型,研究了非利息收入对银行个体风险的影响。实证结果表明:(1)非利息收入整体占比提高可以降低银行个体风险;(2)非利息收入结构中手续费及佣金净收入、投资净收益占比增加也可降低银行个体风险,而公允价值变动净收益、汇兑净收益和其他净收益则对银行个体风险无影响;(3)银行资产规模提高,可以增强非利息收入整体对银行个体风险的降低作用,但会抑制手续费及佣金净收入对银行个体风险的降低作用。其次从总样本中筛选了 2008--2017年14家上市银行作为子样本,利用成分期望损失法(Component Expected Shortfall)对银行系统性风险进行了测度,并将测度结果作为系统性风险的代理变量,采用固定效应模型,研究了非利息收入对银行系统性风险的影响。实证结果表明:(1)仅有非利息收入整体占比、手续费及佣金净收入占比提高可以降低银行的系统性风险;(2)银行收入多元化程度提高并不等同于非利息收入增加,其对银行个体风险的影响不显著,但对系统性风险有降低作用;(3)银行资产规模增加可以增强非利息收入整体和收入多元化对银行系统性风险的降低作用。本文认为,我国商业银行应当积极发展各类非利息业务,降低对传统利差收入的依赖性,不断优化自身收入结构,提高抗风险能力;对于政府监管部门来说,应适当利用政策的导向作用来鼓励银行进行业务转型发展,不断完善银行监管制度,加快构建宏观审慎监管体系,防范系统性风险。