随着我国5年期与10年期国债期货的挂牌交易,我国国债期货交易品种日渐丰富。跨品种套利是国债期货三大主要功能之一,它是指交易者利用期货间暂时存在的不合理的价格关系,通过同时买入和卖出相同或相关的两个商品或期货合约,并在某个时间将这两个合约同时平仓以套取差价获取无风险收益的交易方式。然而,由于我国的国债期货发展比较晚,我国的国债期货市场仍然有很多不完善和有待改进之处,且国内少有学者对国债期货套利进行研究。基于此,本文以我国国债期货为研究对象,在对相关文献进行系统研究的基础上,通过对国际市场上的国债期货与我国国债期货的市场进行对比分析以及国债期货的套利进行探讨,运用统计学中协整方法检验5年期国债期货与10年期国债期货的数据,设计出我国国债期货跨品种套利的协整模型,并对其进行分析,找出5年期国债期货与10年期的配比,然后利用相应的实时数据对其进行套利检验。对套利的相应数据的时间段进行分析,得出不同时段的数据平稳性对相关套利的影响。本文的主要创新点在于:(1)将统计学的方法运用在我国国债期货跨品种套利中进行分析,对于我国国债期货期货市场有着活跃市场的作用,并对国债期货市场的完善与改进有着一定的积极作用。(2)对国债期货市场在不同时间段的波动性进行研究,对套利者在国债期货跨品种套利中有着怎样的影响进行了分析,能更好地指导套利者对国债期货跨品种套利。