在当前中国经济的“新常态”背景下,经济增长速度放缓,不良信贷率持续上升,商业银行的利差逐渐收窄,互联网企业逐渐侵吞着传统商业银行的业务,同业竞争加剧,逼迫商业银行谋求转型发展。2015年互联网金融上升为国家战略,得到了众多家商业银行的积极相应,其中一部分银行选择与互联网公司联合发起设立直销银行,发展普惠金融,服务于实体经济。直销银行是我国传统商业银行在网络金融背景下进行金融创新的重要方式,目前还处于相对初级的发展阶段,直销银行模式的选择将直接影响其未来的发展方向,因此具有重要的研究意义。文章首先表述了文章的研究背景和意义,介绍了直销银行本质内涵并对直销银行、商业银行和电子银行进行概念辨析,然后从国内直销银行出现的背景出发,从我国宏观政策的推动和互联网技术的发展,手机银行和网上银行的迅速发展,带来了客户消费习惯的改变和行业间竞争的加剧几个方面说明了直销银行产生的必然性,并分析了我国直销银行的发展现状。接下来文章对百信发展状况、经营业绩、目标客群和业务板块以及未来发展方向的进行分析,指出了百信银行发展中存在的问题与不足,包括:1.布局“开放银行”时面临的信息安全与权益保障方面带来的挑战;2.直销银行体系签发的电子账户属于受限的Ⅱ类卡,不利于应用场景的拓展;3.发展过程中存在着品牌定位不清晰,客户认可度不高的问题。在案例分析章节,通过对国内直销银行现有的发展模式进行分类阐述,从成本投入、服务对象、产品属性和风险管理四个角度对直销银行的不同模式进行系统地对比分析,比较出不同直销银行模式的优势与劣势,最后结合百信银行的案例,针对我国商业银行发展直销银行提出了分布式的发展策略,包括:1.选择合适的直销银行模式;2.打造独特的品牌优势;3.布局多方位的“开放银行”;4.加强信息安全建设。本文的创新点在于,作为案例的百信银行是目前国内唯一一家拥有独立牌照的直销银行,其发展模式具有一定的先进性,文章通过系统地分析国内直销银行模式存在的优点与不足,以百信银行作为案例对直销银行的发展方向进行深入的研究,进而提出我国商业银行直销银行模式的发展对策,具有较强的现实意义。然而由于直销银行在我国尚处于初步发展阶段,发展形态还不成熟,且部分直销银行没有公开年报,所能获取的数据资料十分有限,一定程度上限制了文章的说服力。