金融对我国经济增长持续的高贡献率,主要是由四大国有独资商业银行创造的。然而,四大国有商业银行在为宏观经济增长提供高效率支持的同时,基于历史的、制度的、以及政府政策的影响,也付出了高昂的成本--金融风险的加速积聚,集中表现为国有商业银行不良资产的大量积聚。这不仅削弱了国有商业银行的运行效率,也降低了国民经济的稳定性,加剧了区域性和系统性金融风险爆发的可能性。我国金融业将在今年年底对外资全面开放,银行业将首当其冲,面临外资银行的巨大冲击和挑战,这使得“如何化解银行信贷风险、防范银行不良资产”成为当前我国经济改革和发展中最突出的任务之一。因此,对国有商业银行不良资产的表现和成因进行全方位的深刻透析,进而选择恰当的防范与化解途径是一项既富有现实意义、又具有理论价值的研究课题。20多年来我国的商业银行制度变革取得了令人瞩目的成效,已经基本确定了我国央行宏观调控机制和商业银行经营制度的框架结构。但在同时,金融体制改革的不彻底性也逐渐显现,特别是监管体制的不完善和银行产权制度的缺陷,导致银行不良资产不断积聚,由此引发的各种矛盾和摩擦日益突出,使深层次改革步履维艰。探求适合中国和适应市场经济发展的制度变革新途径,特别是建立完善的监管机制和对产权制度进行彻底的变革,从而在根源上解决国有商业银行的不良资产问题,便成为本文研究的基本着眼点和选题的现实意义。本文在定性与定量相结合,系统分析和动态分析相辅佐的方法指导下,对我国银行不良资产的形成原因进行了深刻的探索,通过先后建立静态博弈模型和两阶段的动态博弈模型,深入分析了在我国监管体制不健全的缝隙中和产权缺陷中不良资产的形成机制原理,在此基础上,证实了实现监管有效性和产权多元化的重要性,建议应该将改革的着眼点放在现有的监管制度和产权制度上,建立有效的监管新模式和实现彻底的股份制改革,从而确立现代商业银行制度。